Evolución del mercado: Preparaciones de cereales y pastelería (CN 19) — 2015–2025

Introducción

El presente informe analiza la evolución del comercio exterior de la Unión Europea en el capítulo arancelario 19 (CN 19) — Preparaciones a base de cereales, harina, almidón, fécula o leche; productos de pastelería — durante el período 2015-2025. Este capítulo abarca un conjunto amplio de productos alimentarios procesados que incluye preparaciones de harina y extracto de malta (CN 1901), pastas alimenticias (CN 1902), tapioca (CN 1903), productos de cereales inflados o tostados (CN 1904) y productos de panadería y galletería (CN 1905). Se trata de un sector donde la UE ocupa una posición de claro superávit estructural, con una producción interna valorada en 130 182 millones de EUR en 2025 y una creciente orientación exportadora. A lo largo de la década analizada, el sector ha experimentado un crecimiento robusto tanto en valor como en volumen, una fuerte escalada de precios —especialmente tras 2021—, y una notable reconfiguración de los flujos comerciales con los principales socios extracomunitarios.

1. Un sector en expansión continua: crecimiento del comercio y ampliación del superávit

1.1. Las exportaciones de la UE casi se duplican en valor nominal

Entre 2015 y 2025, las exportaciones de la UE en el capítulo CN 19 pasaron de 13 349 millones de EUR a 23 346 millones de EUR, lo que supone un incremento acumulado del 74,9 %. El crecimiento fue prácticamente ininterrumpido, salvo una leve meseta en 2020 (efecto pandemia), seguida de una fuerte aceleración en 2021-2022. Por su parte, las importaciones también crecieron de manera significativa, desde 2 601 millones de EUR hasta 4 490 millones de EUR (+72,6 %), si bien su magnitud absoluta es sustancialmente inferior. El superávit comercial se amplió en términos absolutos de 10 747 millones de EUR a 18 856 millones de EUR (+75,4 %).

Fuente: Panorama general del comercio

1.2. El crecimiento en volumen es sólido, pero la dinámica de precios explica buena parte del aumento nominal

Las exportaciones en toneladas crecieron un 32,3 % (de 4 738 498 t a 6 269 629 t), mientras que las importaciones lo hicieron un 45,2 % (de 1 156 309 t a 1 679 292 t). Estos datos revelan que más de la mitad del aumento nominal de las exportaciones se debe a la evolución de los precios: el precio medio de exportación subió de 2 817 EUR/t a 3 724 EUR/t (+32,2 %), mientras que el precio medio de importación pasó de 2 250 EUR/t a 2 674 EUR/t (+18,9 %). El diferencial de precios a favor de las exportaciones de la UE se mantiene y refleja un posicionamiento en segmentos de mayor valor añadido.

1.3. La dependencia neta de importaciones se invierte y se profundiza

Un indicador clave de la posición estructural de la UE es la dependencia neta de importaciones, que pasó de -4,2 % en 2015 a -16,3 % en 2025. Un valor negativo indica que la UE es exportadora neta, y la tendencia creciente en valor absoluto revela un aumento de la propensión exportadora (de 6,0 % a 17,3 %, +186,9 %) y de la intensidad comercial (de 7,9 % a 20,0 %, +153,7 %). Esto sugiere que la industria europea del sector ha reforzado considerablemente su competitividad exterior.

2. Reconfiguración geográfica: nuevos socios, mayor diversificación y riesgos concentrados

2.1. El Reino Unido, socio dominante pero en proceso de reajuste post-Brexit

El Reino Unido es con diferencia el principal destino de las exportaciones de la UE en este capítulo, con 6 144 millones de EUR en 2025 (+83,4 % respecto a 2015). También es el principal origen de las importaciones (1 709 millones de EUR, +22,2 %). Sin embargo, el crecimiento moderado de las importaciones desde el Reino Unido frente a la fuerte expansión de otros orígenes ha reducido su cuota de mercado relativa en las importaciones de la UE. La concentración HHI de las importaciones cayó drásticamente de 3 166 a 1 739 (-45,1 %), lo que indica una diversificación significativa de los orígenes de abastecimiento.

2.2. Emergencia de nuevos proveedores: Ucrania, Turquía y China lideran el crecimiento importador

Diversos países han ganado peso relevante como proveedores de la UE:

Fuente: Principales socios comerciales por valor

El caso de Ucrania es especialmente notable: pasó de 35 millones de EUR a 251 millones de EUR, convirtiéndose en un proveedor de importancia creciente. Este dato debe interpretarse en el contexto del Acuerdo de Asociación Ucrania-UE y, más recientemente, de las medidas comerciales autónomas adoptadas por la UE tras la invasión rusa de 2022. Por su parte, Turquía y China cuadriplicaron su presencia, reflejando tanto la competitividad de sus industrias alimentarias como la creciente demanda europea de preparaciones de bajo coste.

2.3. Estados Unidos, destino estrella del crecimiento exportador

En el lado exportador, el crecimiento más espectacular corresponde a Estados Unidos, cuyas importaciones de la UE en este capítulo pasaron de 838 millones de EUR a 2 535 millones de EUR (+202,5 %). Esto posiciona a EE. UU. como el segundo destino tras el Reino Unido. Suiza (1 088 M EUR, +86,2 %), Noruega (677 M EUR, +59,1 %) y China (2 686 M EUR, +92,1 %) completan el cuadro de principales mercados. Cabe destacar que Arabia Saudí se mantuvo estable en torno a 743 millones de EUR (+5,8 %), mientras que Rusia experimentó una ligera caída hasta 378 millones de EUR (-11,4 %), probablemente como reflejo de las sanciones y tensiones geopolíticas.

2.4. Los Estados miembros más dinámicos en el comercio exterior

Entre los Estados miembros, los mayores exportadores en 2025 fueron Países Bajos (3 522 M EUR), Italia (4 225 M EUR), Francia (2 936 M EUR) y Alemania (2 925 M EUR). Polonia destaca por su crecimiento acumulado más elevado (+208,9 %, de 562 a 1 737 M EUR), confirmando su ascenso como potencia agroalimentaria europea. En importaciones, Irlanda lidera (857 M EUR), seguida de Países Bajos (713 M EUR), Alemania (636 M EUR) y Francia (624 M EUR).

3. Dinámicas de precios, shocks y transformación de los segmentos de producto

3.1. Un fuerte repunte de precios a partir de 2021, con un pico en 2022-2023

La serie de precios revela una aceleración notable a partir de 2021, impulsada por la inflación global en materias primas, la crisis energética y las disrupciones logísticas post-COVID. El precio medio de exportación alcanzó un máximo de 3 724 EUR/t en 2025, mientras que el precio de importación alcanzó su punto álgido en 2022 (2 972 EUR/t) antes de moderarse ligeramente. Se detectaron shocks de precios significativos en 2022 para Sudáfrica (exportaciones, anormalidad de 56,1, variación del +44,4 %), Serbia (importaciones, anormalidad de 10,3) y Emiratos Árabes Unidos (exportaciones, anormalidad de 7,8). Estos eventos son coherentes con la volatilidad generalizada que afectó a los mercados agroalimentarios durante la invasión de Ucrania.

3.2. Volatilidad heterogénea según los socios comerciales

El coeficiente de variación (CV) de los flujos comerciales revela una volatilidad muy desigual entre socios. En importaciones, Singapur (CV 0,77) y Serbia (CV 0,62) presentan la mayor inestabilidad, mientras que Ucrania (CV 0,41) y China (CV 0,32) también muestran fluctuaciones considerables, posiblemente ligadas a la rápida expansión de sus flujos. En exportaciones, Rusia (CV 0,34) y Estados Unidos (CV 0,25) lideran la volatilidad, mientras que Noruega (CV 0,07) y Arabia Saudí (CV 0,07) constituyen mercados muy estables.

3.3. Los productos de panadería y la pasta dominan el comercio, pero con trayectorias divergentes

El desglose por subcapítulo revela que los productos de panadería y galletería (CN 1905) dominan tanto las exportaciones como las importaciones en volumen. Las exportaciones de CN 1905 crecieron de 1 652 304 t a 2 456 991 t (+48,7 %) en volumen y de 4 931 M EUR a 10 641 M EUR (+115,8 %) en valor, con un precio medio que alcanzó 4 331 EUR/t en 2025. Las preparaciones de harina y extracto de malta (CN 1901) constituyen el segundo gran bloque exportador (8 977 M EUR en 2025), con un precio medio especialmente elevado (4 561 EUR/t), lo que sugiere una fuerte presencia de preparados infantiles y especialidades de alto valor.

Por el contrario, los productos de cereales inflados o tostados (CN 1904) muestran una tendencia decreciente en volumen exportado (de 371 208 t en 2015 a 303 629 t en 2025, -18,2 %), aunque su valor se mantuvo e incluso creció ligeramente gracias a la fuerte subida de precios (de 2 099 a 3 495 EUR/t). En el lado importador, la pasta (CN 1902) experimentó un crecimiento notable tanto en volumen (+96,1 %, de 226 182 t a 443 422 t) como en valor (+162,8 %), reflejando la creciente demanda europea de pasta de origen extracomunitario.

3.4. La producción interna de la UE se expande y se orienta al exterior

La producción de la UE en este capítulo creció de 35 364 millones de kg a 48 238 millones de kg (+36,4 %) en volumen, mientras que su valor se duplicó con creces (+100,6 %, de 64 911 a 130 182 millones de EUR). El hecho de que el valor haya crecido casi tres veces más que el volumen confirma la fuerte componente inflacionaria del período, pero también sugiere una posible evolución hacia productos de mayor valor añadido. En términos de especialización, Letonia (RSCA 0,314), Italia (0,272), Grecia (0,247), Croacia (0,229) y Polonia (0,164) lideran la ventaja comparativa revelada, mientras que Malta, Chipre y Finlandia se sitúan en el extremo opuesto, con una estructura productiva orientada a la importación neta en este sector.

Conclusión

El comercio exterior de la UE en preparaciones de cereales y productos de pastelería (CN 19) ha mostrado un creimiento vigoroso y sostenido durante la década 2015-2025. El superávit comercial se ha ampliado de forma significativa, impulsado tanto por un aumento real de los volúmenes exportados como por una subida sustancial de los precios. La UE ha consolidado su posición como exportador neto, con una propensión exportadora que se ha triplicado con creces. Geográficamente, el período se caracteriza por una fuerte diversificación de los orígenes de importación (caída del HHI del 45 %), con nuevos proveedores como Ucrania, Turquía y China ganando cuota rápidamente, y por una expansión exportadora notable hacia Estados Unidos. Los mayores riesgos observados se concentran en la volatilidad de precios asociada a los shocks de 2022 y en la dependencia creciente de socios geopolíticamente sensibles. De cara al futuro, la combinación de una base productiva interna sólida, una creciente especialización exportadora en segmentos de alto valor y una posición de superávit estructural posiciona al sector de manera favorable, aunque la competencia creciente de países terceros y la volatilidad de los precios de las materias primas agrícolas seguirán siendo factores a monitorizar.