Évolution du marché : Produits laminés plats, en fer ou en aciers non alliés, d'une largeur >= 600 mm, non enroulés, simpl. laminés à chaud, non plaqués ni revêtus, épaisseur > 10 mm (sans motifs en relief) (CN 720851) — 2015–2025

Introduction

Le code NC 720851 couvre les tôles et plaques épaisses (> 10 mm) en acier non allié, laminées à chaud, non enroulées, d'une largeur minimale de 600 mm, sans revêtement ni motif en relief. Ce produit constitue un matériau de base essentiel pour les industries de la construction navale, des ouvrages d'art, de la construction métallique et des équipements industriels lourds. Sa position au sein du code 7208 — qui regroupe l'ensemble des produits laminés à chaud à largeur ≥ 600 mm — lui confère un rôle structurant dans les échanges sidérurgiques de l'Union européenne.

Sur la période 2015–2025, le commerce extérieur de l'UE pour ce produit a connu des mutations profondes. Les exportations ont reculé de 58,7 % en volume, tandis que les importations ont connu des bouleversements géographiques majeurs liés à des chocs politiques et commerciaux successifs. Le solde commercial, initialement excédentaire de 155 millions d'euros en 2015, s'est transformé en un déficit de 494 millions d'euros en 2025, illustrant une dépendance accrue de l'UE vis-à-vis de fournisseurs tiers. Ce rapport analyse les grandes dynamiques de cette évolution en s'appuyant sur les données du Trade Dashboard — Vue d'ensemble.

1. Un effondrement des exportations européennes masqué par la hausse des prix

1.1. Un recul structurel des volumes exportés

Les exportations de l'UE vers les pays tiers ont connu un déclin continu sur toute la période, passant de 1 736 377 tonnes en 2015 à seulement 717 007 tonnes en 2025, soit une contraction de 58,7 %. Ce recul ne s'est pas interrompu même pendant la phase de rebond post-pandémique de 2021–2022, signalant une perte structurelle de compétitivité à l'export plutôt qu'une simple conjoncture défavorable. En valeur, les exportations sont passées de 1 045 M€ à 677 M€ (−35,3 %), la hausse des prix unitaires compensant partiellement l'érosion des quantités.

1.2. La hausse des prix atténue la chute de valeur

Les prix moyens à l'exportation ont suivi une trajectoire haussière marquée, passant de 602 €/t en 2015 à 915 €/t en 2025 (+51,9 %), avec un pic à 1 090 €/t en 2022. Cette hausse reflète à la fois la flambée des coûts de l'énergie et des matières premières (notamment le minerai de fer et le charbon métallurgique), la raréfaction de l'offre mondiale d'acier, et les effets des quotas et mesures commerciales. Elle a ainsi masqué partiellement l'ampleur réelle du recul physique des échanges.

1.3. Les marchés de destination se reconfigurent radicalement

L'analyse des principaux partenaires à l'exportation révèle une recomposition géographique profonde :

L'effondrement des exportations vers les États-Unis (−97,8 %) constitue la perte la plus significative. En 2015, le marché américain représentait à lui seul 28,7 % de la valeur totale des exportations UE. Cette chute coïncide avec l'introduction par l'administration américaine de droits antidumping et compensateurs sur les importations d'acier européen, ainsi que l'imposition de droits au titre de la Section 232 à partir de 2018. Le Royaume-Uni, désormais principal partenaire à l'exportation avec 184 M€ en 2025, a bénéficié de sa sortie de l'UE et de la mise en place d'un accord commercial bilatéral spécifique. Les exportations vers la Turquie ont également reculé de 66,5 % malgré un pic intermédiaire à 223 M€ en 2022, témoignant de la volatilité de ce marché.

2. Une reconfiguration géopolitique majeure des sources d'approvisionnement

2.1. L'effacement progressif de la Chine et l'effondrement de l'Ukraine

L'évolution des importations depuis les principaux fournisseurs extra-européens est marquée par deux chocs d'approvisionnement de nature différente mais aux conséquences comparables.

La Chine a connu un effondrement quasi total de ses livraisons à l'UE : de 616 665 tonnes en 2015, les volumes chinois sont tombés à 324 tonnes en 2021, soit une chute de 99,9 %. Cette évolution résulte directement de l'enquête antidumping menée par la Commission européenne et de l'instauration de droits antidumping définitifs sur les produits laminés plats en acier d'origine chinoise. Le segment épaisseur > 15 mm (NC 72085120) a particulièrement été affecté. Par ailleurs, un événement de prix atypique a été détecté en 2022, avec un prix moyen des importations chinoises atteignant 1 522 €/t — soit 3,3 fois le niveau de base de 464 €/t — sur un volume de seulement 35 218 tonnes, signalant des transactions de niche probablement liées à des produits spécifiques ou à des réacheminements. La volatilité des flux en provenance de Chine est la plus élevée de tous les partenaires (coefficient de variation de 1,99).

L'Ukraine a constitué un fournisseur majeur de l'UE tout au long de la période 2015–2021, avec des volumes oscillant entre 520 000 et 818 000 tonnes par an et des valeurs atteignant jusqu'à 501 M€ en 2021. L'invasion russe de février 2022 a provoqué une rupture brutale des livraisons : les volumes ukrainiens se sont effondrés à 151 253 tonnes dès 2022, puis à moins de 350 tonnes par an à partir de 2023. En 2025, seul 32 tonnes ont été importées d'Ukraine, représentant une valeur négligeable de 31 182 €. Ce choc d'approvisionnement a supprimé près de 26 % de la valeur des importations de ce produit.

La Russie a connu une trajectoire similaire mais plus progressive : de 260 000 tonnes en moyenne sur la période 2015–2021, les livraisons sont tombées à 41 000 tonnes en 2022 puis à zéro dès 2023, en raison des sanctions économiques imposées à la suite de l'agression contre l'Ukraine.

2.2. L'émergence de nouveaux fournisseurs asiatiques

Les vides créés par l'éviction de la Chine, puis par le conflit ukrainien, ont été comblés par une diversification vers de nouveaux fournisseurs, principalement asiatiques :

La Corée du Sud, l'Inde et l'Indonésie se sont imposés comme les trois principaux fournisseurs de l'UE en 2025, totalisant 737 M€, soit 63 % de la valeur des importations. L'Inde a connu la progression la plus spectaculaire, avec une multiplication par 20 de sa valeur d'exportation vers l'UE entre 2015 et 2025. L'Indonésie, qui n'apparaissait pas dans les données en 2015, est passée de 25 M€ en 2016 à 222 M€ en 2025, avec un pic à 322 M€ en 2022. Ces dynamiques reflètent la capacité des sidérurgies émergentes à capter les parts de marché libérées par les restrictions commerciales et les conflits géopolitiques.

Le Japon, dont les importations sont passées de 14 M€ en 2015 à 57 M€ en 2025, contribue également à cette diversification, bien que de manière plus modeste.

2.3. Une concentration des sources d'importation qui tend à se réduire

L'indice de Herfindahl-Hirschman (HHI) appliqué aux importations par valeur a fluctué entre 1 415 et 2 387 sur la période, avec une valeur de 1 747 en 2025. Ce niveau indique une concentration modérée, mais la tendance générale est à la réduction de la concentration, passant de 2 180 en 2015 à 1 747 en 2025 (−19,9 %). En effet, la perte des trois principaux fournisseurs historiques (Chine, Ukraine, Russie) a été compensée par l'émergence de multiples nouveaux partenaires. En 2025, la catégorie « Autres » représente 369 M€, soit un poids significatif qui atteste de la dispersion des flux. Le coefficient de variation des importations révèle que la Turquie (CV = 1,49), la Chine (CV = 1,99) et le Japon (CV = 1,01) sont les partenaires les plus volatils en termes de volumes, tandis que la Macédoine du Nord (CV = 0,14) et la Serbie (CV = 0,35) offrent des flux beaucoup plus stables.

3. D'un excédent commercial à un déficit structurel : les signes d'une fragilisation de l'autonomie sidérurgique européenne

3.1. L'inversion du solde commercial

Le solde commercial de l'UE pour le produit 720851 s'est inversé de manière spectaculaire au cours de la période :

En 2015, l'UE était encore excédentaire de 155 M€. Dès 2018, le déficit s'est installé, culminant à près de 494 M€ en 2025. La dynamique du ratio de dépendance aux importations nettes confirme cette trajectoire : passant de −1,5 % en 2015 à +9,3 % en 2025, l'UE est désormais structurellement dépendante des importations pour ce segment. Ce ratio avait même atteint un creux de −24 % en 2009, signe d'une capacité exportatrice nette considérable à l'époque, qui a depuis été entièrement érodée.

3.2. L'export-propensity en chute libre

Le taux de propension à l'exportation — rapport entre les exportations et la production européenne — est passé de 30,5 % en 2015 à 17,2 % en 2025 (−43,5 %). Ce chiffre, qui représente l'indicateur de vulnérabilité le plus saillant pour ce produit, indique que la production européenne de tôles épaisses est de plus en plus orientée vers le marché intérieur, au détriment de sa présence sur les marchés mondiaux. En parallèle, l'intensité commerciale (rapport du commerce extérieur total au PIB de la production) a diminué de 46,1 % à 35,1 %, confirmant un moindre degré d'ouverture de ce secteur.

3.3. Une production européenne en volume stable mais en valeur en repli

Les données de production PRODCOM montrent que la production de volume de l'UE a connu une évolution contrastée. En quantité, elle est passée de 6,77 milliards de tonnes (équivalent unités PRODCOM) en 2015 à 12,28 milliards en 2024 (+81,4 %, valeur 2024), avec un pic à 14,14 milliards en 2023. En revanche, la valeur de production a suivi une trajectoire bien plus modeste : de 3 751 M€ en 2015, elle a reculé à 6 235 M€ en 2024, avec des fluctuations importantes liées au cycle des prix de l'acier. La forte hausse des volumes de production à partir de 2021 peut refléter des reprises d'activité post-Covid et des reconversions de capacités, mais elle n'a pas suffi à restaurer le solde extérieur.

3.4. Spécialisation intra-européenne : un clivage persistant

La carte de spécialisation met en lumière un clivage marqué au sein de l'UE en 2025 :

• Pays spécialisés (RSCA positif) : le Danemark (0,58), la Bulgarie (0,55), la Finlande (0,49), l'Italie (0,42) et la Belgique (0,30) affichent des avantages comparatifs révélés significatifs. L'Italie représente à elle seule 19,5 % de la production mais seulement 8 % du commerce total, ce qui traduit une forte orientation vers le marché intérieur et une spécialisation dans les produits à haute valeur ajoutée.

• Pays déficitaires (RSCA négatif) : la Grèce (−0,89), la Hongrie (−0,86), la Roumanie (−0,81) et le Portugal (−0,73) sont structurellement importateurs de ce produit, avec des capacités de production très limitées.

L'Allemagne, premier exportateur de l'UE avec 132 M€ en 2025, affiche néanmoins un RSCA légèrement négatif (−0,07), ce qui suggère que sa production, bien que massive (18,6 % du total), ne couvre pas entièrement sa consommation intérieure pour ce segment spécifique.

Du côté des importations intra-européennes, l'Espagne (253 M€), la Belgique (395 M€) et le Danemark (90 M€) concentrent une part croissante des flux entrants. La Belgique a vu ses importations tripler (+200 %) entre 2015 et 2025, reflétant peut-être le rôle croissant de son port d'Anvers comme porte d'entrée pour les aciers tiers dans l'UE.

3.5. Structure par sous-segments : le segment épais est dominant

La ventilation par sous-code CN révèle que le segment NC 72085120 (épaisseur > 15 mm) représente l'écrasante majorité des échanges, tant en importations (770 M€ en 2025, soit 66 % de la valeur) qu'en exportations (575 M€, soit 85 %). Ce segment a connu des prix à l'importation particulièrement volatils, passant de 487 €/t en 2015 à un pic de 1 149 €/t en 2022, avant de refluer à 675 €/t en 2025. Le segment 72085198 (largeur < 2 050 mm, épaisseur 10–15 mm) a connu la plus forte progression relative en importations, passant de 90 M€ à 278 M€ (+208 %), tandis que le segment 72085191 (largeur ≥ 2 050 mm, épaisseur 10–15 mm) est resté relativement stable autour de 122 M€. Cette dynamique suggère une demande européenne croissante pour les produits de largeur standard dans l'épaisseur intermédiaire, potentiellement tirée par des projets de construction et d'infrastructure.

Conclusion

Sur la période 2015–2025, le commerce extérieur de l'UE pour les tôles épaisses laminées à chaud (CN 720851) a subi une triple transformation.

Premièrement, les exportations européennes se sont contractées de manière structurelle, perdant 58,7 % de leur volume et leur principal débouché (les États-Unis). Cette érosion s'explique par la conjonction de barrières commerciales étrangères (Section 232, droits antidumping) et d'une compétitivité-prix affectée par la hausse des coûts énergétiques européens.

Deuxièmement, le paysage des importations a été profondément reconfiguré par trois chocs successifs : l'éviction commerciale de la Chine (2017–2019), l'invasion de l'Ukraine (2022) et les sanctions contre la Russie (2023). Ces événements ont libéré un espace de marché considérable, capturé principalement par la Corée du Sud, l'Inde et l'Indonésie — des pays qui ont su adapter leur offre aux exigences du marché européen.

Troisièmement, l'UE est passée d'une position excédentaire à un déficit commercial de 494 M€ en 2025, avec un taux de dépendance aux importations nettes de 9,3 %. La propension à l'exportation a chuté à 17,2 %, son niveau le plus bas de la période, indiquant que la production européenne est de plus en plus absorbée par la demande intérieure.

Ces dynamiques posent des questions fondamentales sur la résilience de la chaîne d'approvisionnement sidérurgique européenne pour ce produit stratégique. La dépendance croissante vis-à-vis de fournisseurs asiatiques — dont la Corée du Sud, l'Inde et l'Indonésie représentent désormais 63 % des importations — expose l'UE à de nouveaux risques de volatilité, comme le confirment les coefficients de variation élevés observés sur certains de ces partenaires. La poursuite des réformes de la politique commerciale européenne, notamment dans le cadre de la révision du dispositif de sauvegarde (mesures de défense commerciale), sera déterminante pour l'évolution future de ce marché.