Évolution du marché : Câbles en aluminium (CN 7614) — 2015–2025

Introduction

Le code NC 7614 couvre les torons, câbles, tresses et articles similaires en aluminium, à l'exclusion des produits isolés pour l'électricité. Ce produit trouve ses applications dans les secteurs de l'énergie, de la construction et des télécommunications. Sur la période 2015–2025, le marché européen de ce produit a connu une transformation majeure : l'Union européenne, initialement quasi-autosuffisante, est devenue un importateur net significatif. Ce rapport analyse les principales dynamiques observées en s'appuyant sur les données commerciales disponibles pour l'aperçu général.

1. Une bascule vers l'excédent importateur : le déficit commercial s'aggrave

1.1. De l'équilibre à un déficit structurel

En 2015, la balance commerciale de l'UE pour le CN 7614 présentait un déficit modeste de -3,9 M€, les importations (49,1 M€) n'excédant les exportations (45,2 M€) que marginalement. Dix ans plus tard, en 2025, ce déficit a atteint -158,1 M€, un creux historique. L'UE est ainsi passée d'une situation de quasi-équilibre à une dépendance importatrice prononcée.

Le ratio d'évolution est frappant : tandis que la valeur des exportations a été multipliée par 2,1, celle des importations a été multipliée par 5,1. L'écart se creuse donc à un rythme très supérieur à la simple croissance du commerce.

1.2. Des volumes importateurs en forte hausse face à des exportations stagnantes

L'analyse en volume (tonnes nettes) confirme le déséquilibre. Les importations sont passées de 19 685 t à 70 541 t (+258 %), tandis que les exportations n'ont progressé que de 15 801 t à 16 940 t (+7,2 %). Les exportations ont même connu des fluctuations notables, avec un creux à 12 105 t et un pic à 19 407 t, sans tendance haussière nette.

Cela signifie que la demande intérieure européenne a largement dépassé la capacité de production locale, comblée par des approvisionnements extérieurs massifs.

1.3. Un taux de dépendance aux importations en mutation radicale

Le taux de dépendance net aux importations illustre cette bascule avec clarté :

• 2015 : -16,7 % — l'UE était exportateur net
• 2025 : +22,8 % — l'UE est désormais importateur net

Ce basculement, d'une amplitude de près de 40 points, est le signal le plus marquant de la décennie. Il traduit une perte progressive de compétitivité ou une demande qui excède désormais les capacités européennes.

2. Une recomposition géographique profonde des échanges

2.1. L'Asie et le Golfe au cœur de la montée des importations

Les fournisseurs de l'UE ont considérablement changé de profil. Les principaux partenaires à l'importation révèlent des trajectoires contrastées :

Plusieurs dynamiques se dégagent :

• La Chine est devenue le premier fournisseur de l'UE, avec une multiplication par 10 de ses ventes, passant de 9,3 M€ à 96 M€. Elle représente désormais à elle seule près de 38 % de la valeur totale des importations.
• Bahreïn est passé d'une présence quasi inexistante à un fournisseur majeur (59,9 M€ en 2025). Cette émergence reflète probablement l'expansion de la capacité de production d'aluminium dans le Golfe, où l'énergie bon marché favorise la transformation métallurgique.
• L'Inde et la Corée du Sud ont connu des hausses spectaculaires (+694 % et +1 436 % respectivement), signe d'une diversification des sources d'approvisionnement vers l'Asie.
• La Norvège, historiquement le premier fournisseur européen de l'UE avec 18,2 M€ en 2015, a connu un déclin marqué (6,1 M€ en 2025, -66,5 %), perdant sa position dominante.

2.2. Une géographie des exportations plus dispersée

Du côté des exportations par partenaire, les marchés de destination se sont également reconfigurés :

• Le Royaume-Uni, premier client historique de l'UE, a légèrement reculé (-13,8 %), sans doute en lien avec les effets du Brexit.
• Le Mexique a connu une progression fulgurante (de 0,8 M€ à 19,7 M€), devenant le premier marché d'exportation de l'UE pour ce produit. Cette dynamique pourrait refléter le développement industriel mexicain et la réorientation de chaînes de valeur.
• La Norvège, qui importait de l'UE malgré sa propre production d'aluminium, a fortement augmenté ses achats (+744 %).
• La Suisse et les États-Unis confirment leur rôle de débouchés stables et en croissance.

2.3. Concentration des échanges et volatilité

L'indice de concentration HHI révèle des structures relativement stables :

• Importations (valeur) : HHI de 2 523 en 2015 à 2 392 en 2025 (-5,2 %) — un marché modérément concentré, avec une légère tendance à la diversification.
• Exportations (valeur) : HHI de 1 353 à 1 307 (-3,4 %) — un marché moins concentré, avec une dispersion géographique plus large des débouchés.

La volatilité par partenaire révèle des risques importants : le Brésil (CV de 2,91), le Mozambique (1,44), la Norvège (1,40) et les États-Unis (1,40) présentent les plus fortes variabilités à l'importation, signe de flux instables. À l'exportation, l'Inde (CV 1,36) et la Libye (1,16) se distinguent par leur instabilité.

Trois chocs significatifs ont été détectés :

1. Inde (importations, 2022) — choc de prix d'une anormalité de 57,3, avec un bond de +68,3 %, en lien probable avec la flambée des coûts de l'énergie et de la matière première post-Covid.
2. Chine (exportations, 2018) — choc de prix (anormalité 28,1), augmentation de +452,4 %, reflétant possiblement un réajustement des prix de vente vers la Chine.
3. Pakistan (exportations, 2018) — choc de prix (anormalité 27,6), hausse de +82,4 %.

3. Une production européenne en hausse, mais insuffisante face à la demande

3.1. Une production qui a presque doublé en volume

Les données de production européenne montrent une progression significative :

La production a donc presque doublé en volume et été multipliée par 3,3 en valeur. Cela reflète à la fois une augmentation des quantités produites et une forte hausse des prix de sortie (de 2 444 €/t à 4 340 €/t), en lien avec la montée du coût de l'aluminium sur les marchés mondiaux.

3.2. Une spécialisation géographique au sein de l'UE

En 2025, les États membres les plus spécialisés dans la production de câbles en aluminium sont :

À l'inverse, l'Irlande, la Slovénie, la Grèce, le Luxembourg et la Lettonie ne présentent aucune spécialisation dans ce produit (RCA proche de zéro). Les principaux États membres exportateurs sont l'Autriche (30,6 M€), l'Italie (21,8 M€) et la Belgique (15,6 M€), tandis qu'à l'importation, les Pays-Bas (38,4 M€), la Suède (35,4 M€) et la Finlande (23,1 M€) absorbent les plus gros volumes.

3.3. Une segmentation produit qui révèle des dynamiques différenciées

La décomposition par sous-produit (comparaison par segment) montre des trajectoires distinctes :

Importations par sous-produit :

Exportations par sous-produit :

Le segment 761410 (avec âme en acier) est celui qui connaît la plus forte croissance à l'importation : les volumes ont été multipliés par 4,6 et la valeur par 7,8. Ce segment est particulièrement utilisé dans les applications de transport d'énergie (lignes à haute tension) et la construction d'infrastructures. La demande européenne dans ce segment a manifestement dépassé les capacités locales.

Le segment 761490 (sans âme en acier) affiche une croissance plus modérée à l'importation (x2,6 en volume, x3,3 en valeur), tandis que les exportations sont restées stables en volume (12 582 t) mais ont presque doublé en valeur (de 36,1 M€ à 65,7 M€), reflétant une hausse des prix de sortie de 2 770 €/t à 5 221 €/t.

Le prix à l'exportation du 761410 a connu une progression remarquable (de 3 272 €/t à 6 401 €/t), ce qui suggère que les exportateurs européens se positionnent sur des segments à plus forte valeur ajoutée.

Conclusion

La période 2015–2025 marque un tournant structurel pour le marché européen des câbles en aluminium (CN 7614). L'Union européenne, initialement exportatrice nette, est devenue importatrice nette avec un déficit commercial de 158 M€ en 2025. Cette évolution est principalement alimentée par une explosion des importations en provenance de Chine, de Bahreïn, d'Inde et de Corée du Sud, qui ont su répondre à une demande européenne en forte croissance — portée notamment par les investissements dans les réseaux électriques et les énergies renouvelables.

Malgré une production européenne en progression (+86 % en volume, +231 % en valeur), l'écart avec la demande s'est creusé. Les prix ont fortement augmenté sur l'ensemble de la chaîne, à l'importation comme à l'exportation, reflétant la hausse des cours mondiaux de l'aluminium et des coûts énergétiques. Le segment des torons avec âme en acier (761410) concentre la plus grande partie de cette croissance importatrice.

La concentration géographique des importations reste modérée (HHI autour de 2 400), mais la dépendance accrue vis-à-vis de fournisseurs extra-européens, combinée à une volatilité élevée sur certains partenaires, soulève des questions de sécurité d'approvisionnement pour les années à venir. Les récentes orientations stratégiques de l'UE en matière de souveraineté industrielle et de transition énergétique pourraient modifier cette trajectoire, à condition d'accompagner la montée en capacité de production domestique.