Evolução do mercado: Vidro trabalhado (CN 7006) — 2015–2025

Introdução

O código combinado (CN) 7006 abrange vidro proveniente das posições 7003, 7004 ou 7005 — vidro plano, vidro estirado ou soprado — que tenha sido recurvado, biselado, gravado, brocado, esmaltado ou trabalhado de outro modo, mas que não esteja emoldurado nem associado a outras matérias. Trata-se de uma posição alfandegária com aplicações diversificadas, que vai da indústria da construção ao setor automóvel, passando pelo vidro ótico e pela eletrónica.

O período em análise (2015–2025) é particularmente significativo porque abarca múltiplas crises e transformações estruturais no comércio europeu: a consolidação da China como fornecedor global dominante, a pandemia de COVID-19, a escalada de sanções contra a Rússia e a subsequente redistribuição das cadeias de abastecimento. Como se demonstrará adiante, o setor do vidro trabalhado na UE passou de uma posição de superavit líquido para um déficit comercial, num contexto de aumento acentuado dos preços unitários e de alterações profundas na geografia das trocas.

Os dados utilizados neste relatório dizem respeito exclusivamente ao comércio da UE com países terceiros (extra-UE) e foram obtidos a partir do Painel Geral — Visão de Síntese.

1. Da balança comercial positiva ao déficit estrutural: uma década de inversão

1.1. O colapso do excedente comercial em valor

Ao longo da década em análise, a UE experimentou uma inversão completa da sua balança comercial no setor do CN 7006. Em 2015, o excedente comercial situava-se em €31,9 milhões; em 2025, transformou-se num déficit de -€15,7 milhões — uma variação de -149,2% (Visão Geral — Comércio). O indicador de dependência líquida de importações confirma esta trajetória, passando de -3,06% (a UE era exportador líquido ligeiro) para +0,77% em 2025 — um crescimento de 125,1%.

1.2. A divergência entre valor e volume: uma história de revalorização

Um dos fenómenos mais marcantes do período é a divergência entre a evolução do valor e do volume das exportações. Enquanto o valor das exportações se manteve relativamente estável (de €115,1 milhões para €117,4 milhões, +2,0%), o volume desabou de 43.030 toneladas para apenas 17.857 toneladas — uma queda de 58,5%.

A explicação reside na subida dramática dos preços unitários: o preço médio de exportação subiu 145% (de €2.673/tonelada para €6.550/tonelada), enquanto o preço médio de importação subiu 112,1%. Isto sugere uma mudança estrutural no mix de produtos: a UE tende a exportar vidro trabalhado de maior valor acrescentado (por exemplo, vidro ótico de alta precisão) enquanto importa volumes crescentes de vidro trabalhado com valor unitário mais baixo, sobretudo da China.

1.3. Implicações do aumento da propensão exportadora em declínio

O indicador de propensão exportadora, que mede a importância das exportações de vidro trabalhado face ao total das exportações da UE, registou um declínio de 8,8% em 2015 para 7,3% em 2025 (-16,7%). Paralelamente, a intensidade comercial manteve-se relativamente estável (de 13,8% para 14,3%). Estes indicadores, cuja pontuação de saliência é respetivamente 59,4 e 39,0 (Intensidade e Propensão), apontam para uma redução relativa do peso europeu no comércio mundial deste produto, apesar de a produção interna ter crescido.

Com efeito, o valor da produção industrial europeia de vidro trabalhado subiu 60% (de €1.078 milhões para €1.724 milhões), enquanto o volume produzido cresceu apenas 15,1% (de 638.763 toneladas para 735.000 toneladas). Esta valorização da produção interna contrasta com o enfraquecimento da balança comercial, sugerindo que a procura interna europeia absorveu parte significativa desse crescimento.

2. A consolidação da China e a reconfiguração geográfica dos fornecedores

2.1. A China como parceiro comercial dominante, simétrico e crescente

A China é simultaneamente o maior parceiro de importação e um dos principais destinos de exportação da UE para este produto, o que a torna partnership numa posição única de interdependência bilateral.

No sentido das importações, o valor proveniente da China cresceu 75,7%, passando de €40,8 milhões para €71,6 milhões — atingindo um pico de €80,2 milhões em 2024. Este crescimento consolida a China como fornecedor dominante, numa posição reforçada pela sua competitividade de custos. No sentido das exportações, a UE vendeu €15,1 milhões em vidro trabalhado à China em 2025 (+9,4% face a 2015), o que evidencia a natureza bidirecional do comércio e a dinâmica de «importação de volume, exportação de valor acrescentado».

2.2. Geopolítica das importações: crescimento de vizinhos orientais

Além da China, as importações da UE revelam padrões geográficos interessantes. Os parceiros registaram evoluções muito díspares:

Os crescimentos explosivos provenientes da Bielorrússia (+949,6%) e Ucrânia (+311,9%) — apesar de partirem de valores muito baixos — sugerem uma reconfiguração das cadeias de abastecimento no leste europeu, possivelmente associada a custos de transporte mais baixos e proximidade geográfica. O crescimento das importações do Egipto (+194,1%) e do Japão (+35,3%) reflete a diversificação dos fornecedores europeus em segmentos de maior valor acrescentado. A Turquia, apesar de ser um parceiro geograficamente próximo, registou uma quebra de 29,2%, possivelmente por perda de competitividade relativa face ao produto chinês.

O grafo de concentração das importações por valor confirma esta dinâmica: o índice de Herfindahl-Hirschman (HHI) das importações em valor subiu de 3.096 para 3.492 (+12,8%), sinal de uma concentração crescente no fornecimento, sobretudo devido ao peso crescente da China.

2.3. A redistribuição geográfica das exportações europeias: a queda da Rússia

O lado das exportações revela uma dramática reorientação geográfica, sobretudo devido ao conflito na Ucrânia e às sanções subsequentes.

A queda das exportações para a Rússia é o evento mais significativo: de €7,2 milhões em 2015 para apenas €0,5 milhões em 2025 (-92,6%). Este colapso é inequivocamente atribuível às sanções impostas desde 2022. O coeficiente de variação das exportações para a Rússia atinge 1,50 — o mais elevado de todos os parceiros analisados, sinal de uma volatilidade extrema associada ao corte abrupto.

Paralelamente, a UE redirecionou exportações para parceiros alternativos: a Turquia cresceu 109,0% e os Países Baixos cresceram 276,6% (de €1,0 milhões para €3,7 milhões), refletindo possivelmente a posição logística do porto de Rotão como hub redistribuidor.

No lado das exportações, a concentração (HHI por valor) subiu de 1.121 para 1.505 (+34,3%), refletindo uma maior dependência de um número mais restrito de destinos (sobretudo os EUA, que representam uma quota crescente).

3. Preços em aceleração, choques assímetricos e estrutura industrial europeia

3.1. Duas crises de preços identificáveis e uma escalada generalizada

A análise de volatilidade e choques de abastecimento revela dois eventos de choque de preço particularmente relevantes no período:

O choque mais significativo é o do Japão em 2023 (anomalia de 44,8, uma variação de +58,3% num único ano), refletindo provavelmente disrupções na cadeia de valor de vidro ótico de alta precisão — segmento em que o Japão tem posição dominante. Este choque teve impacto numa quota de 31,8% do valor total das importações, o que justifica a sua importância sistémica.

O choque de preço das importações da Turquia em 2022 (+61,0%) e o choque das exportações para os Estados Unidos no mesmo ano (+68,1%) são potencialmente interligados: a subida generalizada dos custos energéticos em 2022 (energia é um insumo crítico na produção de vidro) pode ter afetado simultaneamente os preços de importação e os preços de exportação da UE.

3.2. A seletividade da UE: especialização em vidro de alto valor acrescentado

Os indicadores de especialização revelam uma clara variação intra-europeia:

A França destaca-se com um RSCA de 0,614 e uma RCA de 4,176, indicando uma vantagem comparativa muito forte e uma taxa de especialização acima da média europeia. A França contribui com 32,6% da produção europeia de CN 7006 — provavelmente refletindo a posição de empresas como a Saint-Gobain em vidro de alta tecnologia.

No extremo oposto, Finlândia (RSCA: -0,943), Suécia (-0,920) e Portugal (-0,862) apresentam desvantagens comparativas nítidas, importando fluxos muito superiores à sua produção (Países menos especializados).

3.3. A Alemanha como motor central das trocas europeias

A Alemanha desempenha um papel estrutural no comércio europeu de CN 7006, tanto como importador como exportador:

• Primeiro importador europeu: €24,6 milhões em 2015, caindo ligeiramente para €21,2 milhões em 2025 (-13,6%), com um pico de €53,0 milhões em 2023 (possivelmente refletindo o choque de preços do Japão).
• Líder indiscutível nas exportações: €64,2 milhões em 2015, subindo para €68,1 milhões em 2025 (+6,2%), representando mais de metade das exportações totais da UE.

Os principais países declarantes mostram um crescimento expressivo das importações em Polónia (+642,1%, de €2,4 milhões para €17,6 milhões), Itália (+125,4%) e França (+121,3%), sinal de uma procura interna europeia em crescimento que suporta a atração de importações de baixo custo.

As exportações dos Países Baixos cresceram 276,6%, confirmando o papel crescente de Rotão como ponto de redistribuição logística europeu, enquanto as exportações de Chequia colapsaram (-85,6%), provavelmente devido a mudanças nas cadeias produtivas do sector automóvel centro-europeu.

Conclusão

O período 2015–2025 transformou significativamente o comércio europeu de vidro trabalhado (CN 7006). A UE transitou de uma posição de exportador líquido para importador líquido ligeiro, com um déficit comercial de €15,7 milhões em 2025. Esta inversão é o resultado da convergência de três dinâmicas principais:

1. A retração acentuada dos volumes comerciais, sobretudo do lado das exportações (-58,5% em volume), parcialmente compensada por uma subida de 145% nos preços unitários de exportação que evidencia a transição europeia para produtos de maior valor acrescentado.

2. A consolidação da China como fornecedor dominante (+75,7% em valor de importações), acompanhada por uma maior concentração geográfica do abastecimento (HHI das importações subiu 12,8%), que representa uma vulnerabilidade estratégica crescente.

3. O impacto das sanções e dos choques geopolíticos, nomeadamente o colapso das exportações para a Rússia (-92,6%) e os choques de preço em 2022–2023 que atingiram o Japão, a Turquia e os EUA, evidenciando a sensibilidade do setor às flutuações dos custos energéticos e às disrupções das cadeias de valor.

Apesar deste desafio comercial, a indústria europeia demonstrou resiliência produtiva: o valor da produção interna cresceu 60%, atingindo €1.724 milhões em 2025, o que sugere que a UE está a reposicionar-se em segmentos de maior valor tecnológico — vidro ótico, vidro de segurança e vidro funcional — em vez de competir em volume com produtores asiáticos de menor custo. A França, com uma vantagem comparativa pronunciada (RSCA: 0,614), e a Alemanha, como exportador dominante, são os pilares desta estratégia industrial europeia.