Marktentwicklung: Zinkerze (CN 2608) — 2015–2025

Einleitung

Zinkerze und ihre Konzentrate (KN-Code 2608) sind ein strategisch bedeutsamer Rohstoff für die europäische Metallindustrie. Die EU ist seit Langem ein Nettoimporteur dieses Produkts — ein Umstand, der sich im Untersuchungszeitraum 2015 bis 2025 weiter vertieft hat. Der Überblick auf dem Trade Dashboard zeigt, dass der Handelsbilanzdefizit von rund 1,26 Mrd. EUR im Jahr 2015 auf fast 2,00 Mrd. EUR im Jahr 2025 angewachsen ist. Dieser Bericht analysiert die zugrunde liegenden Dynamiken und beleuchtet die strukturellen Veränderungen im EU-Handel mit Zinkerzen.

1. Steigende Handelswerte trotz schrumpfender Mengen — der Preistreiber-Effekt

Die Importwerte stiegen deutlich stärker als die Einfuhrmengen

Der auffälligste Trend im untersuchten Zeitraum ist die zunehmende Diskontinuität zwischen mengen- und wertbasierter Handelsentwicklung. Die EU-Importe von Zinkerzen verloren mengenmäßig 11,9 % (von 2,39 Mio. t auf 2,11 Mio. t), während der Importwert um 50,8 % stieg (von 1,49 Mrd. EUR auf 2,24 Mrd. EUR). Der durchschnittliche Einfuhrpreis kletterte damit von 621 EUR/t auf 1.064 EUR/t — eine Steigerung von 71,2 %.

Diese Dynamik spiegelt die weltweite Rohstoffkonjunktur wider: Der Zinkpreis an den internationalen Börsen stieg insbesondere ab 2017 und nochmals ab 2021 deutlich an, getrieben durch Angebotsverknappung, Energiekosten und die Nachfrage im Kontext der Energiewende.

Auch die EU-Ausfuhren zeigen dasselbe Muster

Die Exportentwicklung folgt einem analogen Bild: Die Ausfuhrmenge sank um 35,5 % (von 437.000 t auf 282.000 t), doch der Exportwert stieg leicht um 8,2 % (von 227 Mio. EUR auf 246 Mio. EUR). Der Exportpreis erhöhte sich um 67,7 % von 520 EUR/t auf 873 EUR/t. Die EU exportiert somit deutlich weniger Zinkerz als noch 2015, erzielt aber aufgrund der Preisentwicklung einen vergleichbaren Gegenwert.

Die EU-Produktion von Zinkerzen ist rückläufig

Laut den Produktionsdaten sank die EU-Produktion von Zinkerzen mengenmäßig von rund 1,04 Mrd. kg (2015) auf 0,90 Mrd. kg (2025) — ein Rückgang von 13,7 %. Der Produktionswert hingegen stieg um 4,8 % (von 801 Mio. EUR auf 840 Mio. EUR). Dies unterstreicht, dass die europäische Erzförderung mengenlich schrumpft, sich aber durch die Preisentwicklung wertseitig stabilisiert.

2. Tektonische Verschiebungen in der Partnerlandschaft

Lateinamerika wird zur wichtigsten Importquelle der EU

Die Länderanalyse der Importe zeigt gravierende Veränderungen bei den wichtigsten Lieferanten der EU:

Der dramatischste Wandel betrifft Australien, das 2015 noch mit 398 Mio. EUR größter Einzellieferant war und bis 2025 auf 81 Mio. EUR (−79,7 %) zurückfiel. An seine Stelle traten vor allem Mexiko (+430,4 %), das mit 510 Mio. EUR zum mit Abstand wichtigsten Partner aufstieg, sowie Peru (+107,7 %), das seinen Lieferwert mehr als verdoppelte. Auch Bolivien und Burkina Faso gewannen stark an Bedeutung. Diese Verschiebung spiegelt sowohl neue Minenprojekte in Lateinamerika als auch Angebotsrückgänge in Australien wider.

Das Exportprofil der EU konzentriert sich auf Norwegen

Auf der Exportseite hat sich die EU-Ausfuhr stark auf Norwegen konzentriert: Der Exportwert dorthin stieg von 132 Mio. EUR (2015) auf 212 Mio. EUR (2025, +60,5 %). Norwegen war damit 2025 mit großem Abstand das wichtigste EU-Exportziel für Zinkerze, bedingt durch die dortige Zinkhütte Boliden Odda. Gleichzeitig brachen die Ausfuhren nach China (−84,7 %), Südkorea (−100 %) und Australien (−100 %) praktisch vollständig ein.

Die Spezialisierung innerhalb der EU ist sehr unterschiedlich

Die Spezialisierungsanalyse für 2025 zeigt, dass besonders Schweden (RSCA: 0,80), Portugal (0,75) und Finnland (0,73) eine hohe Exportspezialisierung bei Zinkerzen aufweisen. Auf der Importseite dominieren Spanien (781 Mio. EUR), Belgien (948 Mio. EUR) und Deutschland (156 Mio. EUR) als wichtigste Empfängerländer innerhalb der EU — ein Abbild der dort ansässigen Schmelzkapazitäten.

Auffällig ist der praktisch vollständige Rückgang der italienischen Zinkerzimporte (−99,5 %), was auf die Schließung bzw. Umstrukturierung der italienischen Zinkhüttenkapazitäten hindeuten dürfte.

3. Wachsende Abhängigkeit und zunehmende Konzentration der Exporte

Die Netto-Importabhängigkeit der EU erreicht historische Höchstwerte

Die Netto-Importabhängigkeit der EU bei Zinkerzen stieg von 65,8 % (2015) auf 70,8 % (2025) — den höchsten Wert im gesamten Beobachtungszeitraum. Gleichzeitig sank die Exportquote drastisch von 46,5 % auf 25,5 % (−45,2 %). Die EU wird somit zunehmend zum reinen Verarbeitungsstandort mit wachsender Importabhängigkeit und schwindender Exportbasis.

Die Exportkonzentration nimmt deutlich zu — die Importkonzentration bleibt moderat

Der Herfindahl-Hirschman-Index (HHI) bei den EU-Exporten stieg von 4.617 auf 7.501 (+62,5 %), was eine erhebliche Zunahme der Konzentration auf wenige Abnehmerländer bedeutet. Dies ist vor allem auf die Dominanz Norwegens zurückzuführen. Bei den Importen blieb der HHI mit einem Rückgang von 1.583 auf 1.475 (−6,8 %) auf einem moderaten Niveau — die Lieferantenbasis hat sich also leicht diversifiziert, trotz des Bedeutungsgewinns von Mexiko.

Preis-Schocks im Jahr 2017 markierten einen Wendepunkt

Die Schockanalyse identifiziert drei bedeutende Preisschocks bei den EU-Importen im Jahr 2017:

Diese Ereignisse im Jahr 2017 fielen mit dem weltweiten Zinkpreisanstieg zusammen, als Engpässe bei Minenproduktion und steigende chinesische Nachfrage die Preise nach oben trieben. Die Volatilitätsanalyse zeigt zudem, dass bestimmte Importpartner wie Chile (CV: 0,83), Burkina Faso (0,68) und Australien (0,62) über den gesamten Zeitraum eine besonders hohe Schwankungsintensität aufwiesen.

Schlussfolgerung

Der EU-Handel mit Zinkerzen hat sich zwischen 2015 und 2025 fundamental verändert. Drei zentrale Entwicklungen prägen das Bild: Erstens haben steigende Weltmarktpreise die Handelswerte deutlich erhöht, während die physischen Volumen — sowohl bei Importen als auch bei Exporten — geschrumpft sind. Zweitens haben sich die Handelsströme geopolitisch verschoben: Australien als traditionell wichtigster Lieferant hat massiv an Bedeutung verloren, während Mexiko, Peru und Bolivien zu den neuen Hauptlieferanten aufgestiegen sind. Drittens vertieft sich die strukturelle Abhängigkeit der EU von Zinkerzimporten — die Netto-Importabhängigkeit erreicht 70,8 %, die Exportquote ist auf 25,5 % gesunken, und die Exporte konzentrieren sich zunehmend auf Norwegen.

Diese Entwicklungen werfen strategische Fragen auf: Angesichts sinkender eigener Förderung, wachsender Importabhängigkeit und einer sich verschiebenden Lieferantenlandschaft hin zu wenigen lateinamerikanischen Staaten ist die EU bei der Rohstoffversorgung mit Zinkerzen anfällig für Lieferunterbrechungen und Preisschwankungen. Die Umsetzung des Critical Raw Materials Act der EU, der auch Zink als strategischen Rohstoff einstuft, gewinnt vor diesem Hintergrund zusätzliche Relevanz.