Evolução do mercado: Vestuário feminino (CN 6204) — 2015–2025

Introdução

O presente relatório analisa a evolução do comércio externo da União Europeia (UE) no setor de vestuário feminino classificado pela Nomenclatura Combinada (CN) 6204, que abrange fatos de saia-casaco, conjuntos, casacos, vestidos, saias, saias-calças, calças, jardineiras, bermudas e calções de uso feminino (exceto de banho). O período em análise, de 2015 a 2025, abarca uma década marcada por transformações estruturais profundas na indústria têxtil e no comércio global — desde a crescente deslocalização produtiva até choques pandémicos e geopolíticos.

Os dados revelam uma trajectória complexa: o comércio externo da UE neste sector cresceu em termos de valor, mas de forma assimétrica entre importações e exportações. A posição comercial líquida deteriorou-se significativamente, a produção interna contraiu-se de forma acentuada, e as cadeias de abastecimento revelaram vulnerabilidades face a choques de preços e fornecimento. Este relatório estrutura-se em torno de três dinâmicas centrais que emergem dos dados: a consolidação do défice comercial através do crescimento das importações asiáticas, a erosão da base produtiva europeia e a sua substituição por importações, e a crescente volatilidade e vulnerabilidade das cadeias de abastecimento.

Para uma visão geral interactiva dos dados, consulte o painel principal do CN 6204.

1. Consolidação do défice comercial e crescimento das importações provenientes da Ásia

1.1. O défice comercial duplicou ao longo da década

A evolução mais marcante do período é o agravamento sustentado do défice comercial da UE em vestuário feminino. Em 2015, o saldo comercial situava-se nos -4,3 mil milhões de euros, tendo atingido os -6,4 mil milhões de euros em 2025 — uma deterioração de 48,8%. Este movimento resultou de taxas de crescimento divergentes: as importações cresceram 39,8% em valor (de 8,9 mil milhões para 12,5 mil milhões de euros), enquanto as exportações cresceram apenas 31,3% (de 4,6 mil milhões para 6,0 mil milhões de euros).

A dependência líquida em importações (net import reliance) passou de 10,9% para 62,4%, um aumento de 471,9%, reflectindo uma transformação profunda na estrutura do mercado europeu.

Fonte: Visão geral do comércio

1.2. A Ásia domina o abastecimento, com crescimento excecional do Camboja e Bangladesh

A concentração geográfica das importações mostra uma consolidação da posição asiática. A China continua a ser o maior fornecedor, com um crescimento moderado de 7,8% em valor (2,83 mil milhões para 3,06 mil milhões de euros). Contudo, os crescimentos mais expressivos registaram-se noutros fornecedores asiáticos:

Fonte: Principais parceiros por valor

O Camboja destaca-se com um crescimento de 268,2%, passando de um fornecedor marginal a um dos principais parceiros. Este crescimento reflecte a política industrial cambojana e os acordos comerciais preferenciais da UE com o país. Bangladesh, por sua vez, consolidou a sua posição como segundo maior fornecedor, quase duplicando o valor das exportações para a UE. O Paquistão (+90,2%) e a Índia (+56,1%) também registaram crescimentos robustos, sugerindo uma diversificação progressiva das cadeias de abastecimento para além da China — fenómeno que se intensificou após a pandemia.

1.3. O volume de importações cresceu mais do que o valor, sinalizando pressão nos preços

Uma dinâmica notável é a assimetria entre o crescimento do volume e do valor das importações. Em termos de massa (toneladas), as importações cresceram 38,8% (de 387.830 para 538.203 toneladas), atingindo o máximo histórico em 2025. Em unidades suplementares (peças), o crescimento foi de 22,9% (de 1,10 mil milhões para 1,35 mil milhões de peças). O preço médio por tonelada manteve-se praticamente estável (+0,7%), enquanto o preço por peça cresceu 13,1%.

Esta estabilidade dos preços por tonelada, contrastando com o crescimento das peças importadas em ritmo inferior ao da massa, sugere uma evolução para peças de maior peso médio (possivelmente vestuário de inverno ou materiais mais pesados), ou alterações na composição do mix de produtos importados.

2. Erosão da base produtiva europeia e reconfiguração das exportações

2.1. A produção europeia de vestuário feminino sofreu um colapso estrutural

A produção interna da UE em vestuário feminino (CN 6204) registou uma queda acentuada ao longo do período. Em termos de unidades, a produção caiu 66,5%, passando de 492 milhões de peças em 2015 para apenas 165 milhões em 2025. Em valor, a contracção foi de 43,4% (de 6,16 mil milhões para 3,49 mil milhões de euros).

Fonte: Volumes de produção

A queda acentuada entre 2019 e 2020 (de 492 para 149 milhões de peças — um declínio de ~70% num único ano) coincide com a pandemia de COVID-19, que provocou o encerramento de fábricas e a ruptura das cadeias de abastecimento. Contudo, a produção não recuperou significativamente após a pandemia, sugerindo que muitas unidades produtivas fecharam de forma permanente, acelerando a deslocalização que já se observava antes de 2020.

2.2. As exportações reconfiguraram-se geograficamente: crescimento nos EUA e queda no Reino Unido e Rússia

As exportações da UE em vestuário feminino apresentaram padrões geográficos distintos. O mercado norte-americano tornou-se o principal motor de crescimento, com as exportações para os EUA a aumentarem 112,7% em valor (de 464 milhões para 987 milhões de euros). A Suíça registou igualmente um crescimento robusto (+70,1%).

Fonte: Principais parceiros por valor

A queda nas exportações para o Reino Unido (-18,1%) é consistente com os efeitos do Brexit, que introduziu barreiras alfandegárias e administrativas. A queda para a Rússia (-46,1%) reflecte claramente as sanções impostas após 2022 e a deterioração das relações comerciais UE-Rússia. Por outro lado, o crescimento excecional das exportações para a Turquia (+232,1%), de um fornecedor a um mercado de destino, sugere que a Turquia funciona simultaneamente como plataforma de produção e como mercado consumidor crescente.

2.3. As exportações europeias deslocaram-se para segmentos de maior valor acrescentado

Enquanto o volume de exportações em massa caiu 3,6% (de 68.689 para 66.206 toneladas) e em unidades suplementares caiu 12,6% (de 188 milhões para 164 milhões de peças), o valor das exportações cresceu 31,3%. Este desacoplamento reflecte um aumento significativo do preço médio de exportação: +36,2% por tonelada (de 66.985 para 91.243 €/t) e +50,3% por peça (de 24,50 para 36,82 €/p/st).

Esta evolução sugere que a indústria europeia de vestuário feminino se está a reposicionar no segmento premium, exportando menos peças mas a preços significativamente mais elevados. A análise dos subprodutos confirma esta tendência: as exportações de peças em fibras sintéticas (CN 620443) atingiram preços médios de exportação de 87.003 €/t em 2025, enquanto as de algodão (CN 620462) situaram-se em 48.392 €/t — muito superiores aos preços médios de importação correspondentes (39.696 €/t e 16.957 €/t, respetivamente).

2.4. Os Estados-Membros apresentam perfis de especialização muito diferenciados

A análise da especialização revela uma heterogeneidade significativa entre os Estados-Membros. Espanha, Polónia e Dinamarca apresentam os maiores índices de vantagem comparativa revelada (RSCA de 0,46, 0,42 e 0,38, respetivamente), sugerindo uma especialização produtiva em vestuário feminino. Itália mantém um RSCA positivo (0,20), coerente com a sua tradição têxtil de gama alta.

No extremo oposto, Irlanda (-0,86), Malta (-0,86) e Hungria (-0,80) apresentam RSCA fortemente negativos, indicando uma desvantagem comparativa pronunciada. Estes padrões reflectem a concentração da produção nos países do Sul e Leste da Europa (Espanha, Polónia, Roménia) e a especialização em serviços nos países do Norte (Irlanda, Dinamarca em distribuição/retalho).

Fonte: Especialização dos Estados-Membros

3. Volatilidade, choques de fornecimento e vulnerabilidades das cadeias de abastecimento

3.1. Os parceiros de importação mais voláteis concentram-se no Sudeste Asiático

O coeficiente de variação (CV) dos fluxos de importação revela que os fornecedores com maior instabilidade de preço se concentram no Sudeste Asiático. O Mianmar apresenta a maior volatilidade (CV = 0,55), seguido do Camboja (0,36), Paquistão (0,25) e Turquia (0,21). A China, apesar de ser o maior fornecedor, apresenta uma volatilidade relativamente baixa (0,12), reflectindo a maturidade e a escala da sua indústria têxtil.

Fonte: Volatilidade dos parceiros

No lado das exportações, os mercados com maior volatilidade incluem o Reino Unido (CV = 0,73 — agravado pelo Brexit e incerteza regulatória pós-2020), a Turquia (0,54) e a Rússia (0,40 — afectada pelas sanções).

3.2. Foram detetados choques significativos de preços em 2022–2023

A análise de choques de fornecimento identificou três eventos de anomalia significativa durante o período em análise:

Fonte: Eventos de choque de fornecimento

O choque mais relevante em termos de anomalia estatística ocorreu nas importações da Índia em 2022 (anomalia de 60,1), coincidindo com a escalada dos custos de energia e matérias-primas na sequência da invasão da Ucrânia. As importações de Bangladesh registaram igualmente um choque de preço em 2022 (+20,2%), reflexo das mesmas pressões inflacionárias globais. No lado das exportações, o choque nos EUA em 2023 (deslocamento de +113,6% no preço) pode reflectir a revalorização do euro face ao dólar ou mudanças na composição do mix exportado para o mercado norte-americano.

3.3. A concentração geográfica das importações diminuiu, mas a dependência estrutural agravou-se

O Índice de Herfindahl-Hirschman (HHI) das importações em valor diminuiu de 1.515 para 1.227 (-19,0%), indicando uma redução da concentração geográfica — ou seja, as importações estão distribuídas por um número mais alargado de fornecedores. Este é um sinal positivo em termos de diversificação. Em volume, o HHI também diminuiu, de 1.682 para 1.545 (-8,2%).

Contudo, esta diversificação relativa não compensou o crescimento absoluto da dependência. A intensidade comercial passou de 17,7% para 117,5% (+565,2%), e a propensão para exportar aumentou de 4,2% para 177,9% (+4.171,4%). Estes indicadores, embora interpretados com cautela dado que podem reflectir metodologias de cálculo específicas, apontam para uma economia europeia cada vez mais integrada no comércio global de vestuário feminino — tanto como importadora como exportadora.

Conclusão

A análise do comércio externo da UE em vestuário feminino (CN 6204) entre 2015 e 2025 revela um sector em profunda transformação estrutural. A principal dinâmica observada é a consolidação de um modelo de especialização dual: a UE tornou-se crescentemente dependente de importações de vestuário de base (com preços médios de importação entre 7 e 16 €/peça para os principais subprodutos), enquanto redirecionou a sua produção interna e exportações para segmentos de maior valor acrescentado (com preços de exportação entre 36 e 50 €/peça).

Três tendências merecem destaque particular. Em primeiro lugar, a produção europeia de vestuário feminino sofreu uma contracção estrutural profunda (-66,5% em unidades), que não foi revertida após a pandemia, sugerindo uma relocalização permanente da produção para a Ásia. Em segundo lugar, as cadeias de abastecimento, embora geograficamente mais diversificadas do que em 2015, apresentam vulnerabilidades face a choques de preços e interrupções logísticas, como demonstrado pelos eventos de 2022. Em terceiro lugar, os fluxos comerciais reconfiguraram-se significativamente: o Brexit e as sanções à Rússia redirecionaram as exportações para os EUA, Suíça e Turquia, enquanto o Camboja e Bangladesh emergiram como fornecedores de destaque no lado das importações.

Para os decisores políticos, os dados sugerem que a manutenção de uma base produtiva europeia de vestuário feminino passará necessariamente pela aposta no segmento de gama alta e na diferenciação, enquanto a gestão da dependência em importações requer uma atenção contínua à diversificação geográfica dos fornecedores e à resiliência das cadeias de abastecimento.