Evolução do mercado: Artigos de corselete (CN 6212) — 2015–2025

Introdução

O código aduaneiro CN 6212 abrange sutiãs, cintas, espartilhos, suspensórios, ligas e artigos semelhantes, incluindo as suas partes. Trata-se de um setor do vestuário intimamente ligado à manufatura têxtil, com uma cadeia de valor global intensiva em mão de obra. O período 2015–2025 foi marcado por eventos transformadores — a pandemia de COVID-19, o Brexit e a reorganização contínua das cadeias de abastecimento globais — cujos efeitos se refletem de forma inequívoca nos dados de comércio da UE.

O segmento dominante é o dos sutiãs e bustiês (CN 621210), que em 2025 representou cerca de 91 % do valor das importações e 87 % das exportações da UE. Os restantes subsegmentos — cintas e cintas-calças (621220), cintas-sutiãs (621230) e outros artigos e partes (621290) — têm um peso residual.

Ao longo desta década, o panorama comercial da UE neste setor foi definido por três dinâmicas fundamentais: (i) o colapso da produção europeia e a consequente aceleração da dependência externa; (ii) a reconfiguração geográfica das fontes de importação, com a ascensão da Ásia emergente e o recuo do comércio com o Reino Unido após o Brexit; e (iii) a crescente polarização entre Estados-Membros, com alguns a ganharem competitividade exportadora e outros a perderem terreno significativo.

1. Do produtor ao importador: o colapso da produção europeia e a dependência externa crescente

1.1. A produção europeia colapsou em mais de 80 % em volume

A produção europeia de artigos de corselete registou uma quebra dramática ao longo do período em análise. Em termos de unidades produzidas (PRODCOM), a produção caiu de 256 milhões de unidades em 2015 para apenas 46,2 milhões em 2025, uma redução de 82,0 %. Em valor, a contração foi igualmente severa: de 1 551 milhões de euros para 337 milhões de euros (−78,3 %). O mínimo de produção registou-se no último ano da série, sugerindo que a tendência de declínio ainda não se inverteu.

Este declínio reflecte a continuação de uma tendência secular de deslocalização da produção têxtil e de vestuário europeia para países com custos de mão de obra significativamente mais baixos. A UE passou de produtora relevante a meramente residual neste segmento.

1.2. O déficit comercial agravou-se apesar da subida no valor unitário das exportações

O saldo comercial da UE em artigos de corselete deteriorou-se de −1 236 M€ em 2015 para −1 394 M€ em 2025 (−12,7 %). O ponto mais negativo registou-se em 2022, com um défice de aproximadamente −1 601 M€, impulsionado por um pico histórico de importações de 2 071 M€ no contexto de reposição de stocks pós-COVID e pressões inflacionistas. Em contraste, 2020 apresentou o menor défice (aproximadamente −1 007 M€), devido à contracção simultânea das importações durante a pandemia.

No entanto, os dados de preços revelam uma diferenciação estrutural:

O preço médio de exportação subiu 20,6 %, enquanto o preço médio de importação desceu 9,2 %. Por unidade de produto, os sutiãs exportados pela UE custam quase o triplo dos importados (9,61 € vs. 3,55 €). Esta dinâmica sugere que a UE se está a posicionar progressivamente no segmento premium, exportando menos volume mas a preços mais elevados, enquanto importa maioritariamente artigos de valor unitário mais baixo.

1.3. A dependência líquida de importações triplicou ao longo da década

O indicador de dependência líquida de importações subiu de 24,1 % em 2015 para 79,5 % em 2025, uma variação de +229,6 %. Paralelamente, a intensidade comercial passou de 58,0 % para 103,7 % (+78,8 %), e a propensão exportadora disparou de 31,4 % para 122,3 % (+289,2 %).

A propensão exportadora é o indicador com maior saliência na análise, reflectindo uma transformação profunda. Um valor de propensão exportadora acima de 100 % indica que as exportações excedem a produção doméstica, sugerindo que a UE funciona crescentemente como plataforma de distribuição e reexportação, em detrimento de produtora. Estes indicadores, em conjunto, confirmam que a UE se tornou fortemente dependente de importações para abastecer o seu mercado interno, ao mesmo tempo que a sua base produtiva encolheu drasticamente.

2. Reconfiguração das cadeias de abastecimento: a ascensão da Ásia emergente e o recuo do comércio com o Reino Unido

2.1. A China mantém a liderança, mas perde quota de mercado para novos concorrentes

A China continua a ser, de longe, o principal fornecedor externo da UE em artigos de corselete. Em 2025, as importações chinesas totalizaram 706 M€, representando cerca de 39 % do total das importações da UE neste setor. Contudo, em termos de evolução, o valor recuou 17,7 % face ao registo de 2015 (858 M€), tendo atingido um mínimo de 573 M€ num ponto intermédio da série.

O coeficiente de variação das importações chinesas é de 0,17, relativamente baixo, o que indica que a China é um fornecedor estável em volume, apesar da perda de quota relativa.

Paralelamente, a concentração das importações (HHI) diminuiu significativamente:

O HHI das importações passou de um nível de alta concentração (acima de 2 500) para uma concentração moderada (entre 1 500 e 2 500), sinalizando uma efectiva diversificação geográfica das fontes de abastecimento. Do lado das exportações, o HHI permanece num nível não concentrado (abaixo de 1 500), com um ligeiro aumento de 10,7 % que reflecte uma maior concentração nos principais mercados de destino.

2.2. Bangladesh, Vietname e Myanmar registam crescimentos extraordinários

Enquanto a China perdia quota, três países asiáticos emergentes capturaram uma parte crescente do mercado europeu:

Bangladesh e Vietname beneficiam de regimes preferenciais de acesso ao mercado da UE (como o Sistema de Preferências Generalizadas — SPG), bem como de investimento massivo em capacidade produtiva têxtil. Myanmar registou o maior crescimento percentual, embora a partir de uma base muito mais pequena, tendo beneficiado do regime Everything But Arms (EBA). Em contraste, a Indonésia perdeu terreno (−32,7 %, de 79 M€ para 53 M€).

No que respeita à volatilidade das importações, os coeficientes de variação (CV) situam-se em níveis moderados a elevados para os novos fornecedores asiáticos (0,25–0,48). O elevado CV de Myanmar (0,48) reflecte tanto o rápido crescimento como eventuais instabilidades políticas e comerciais. Do lado das exportações da UE, a Turquia (+84,9 %, de 16 M€ para 29 M€) e a Suíça (+42,2 %, de 72 M€ para 102 M€) foram os mercados de destino que mais cresceram.

2.3. O Brexit causou uma rutura estrutural no comércio com o Reino Unido

O Reino Unido registou a evolução mais instável de todos os parceiros comerciais da UE neste setor. Do lado das importações para a UE (ou seja, exportações do RU para a UE), o valor caiu de 72 M€ para 19 M€ (−73,2 %), com um coeficiente de variação de 1,16 — o mais elevado de todos os parceiros, indicando uma instabilidade extrema. Do lado das exportações da UE para o Reino Unido, o valor desceu de 91 M€ para 46 M€ (−49,7 %).

O sistema de deteção de choques identificou dois eventos de preço de magnitude excepcional associados ao Reino Unido:

• 2018 (exportações da UE para o RU): choque de preço com grau de anormalidade de 82,8 e variação de −26,3 %, representando 20,4 % do valor total das exportações da UE. Este evento pode estar associado à desvalorização da libra esterlina no contexto da incerteza pré-Brexit.
• 2023 (importações da UE a partir do RU): choque de preço com grau de anormalidade de 63,6 e variação de +157,2 %, reflectindo o impacto cumulativo das barreiras alfandegárias e regulatórias pós-Brexit.

Um terceiro choque de menor magnitude foi detetado nas exportações para a Noruega em 2017 (anormalidade 21,7, variação +30,3 %). No conjunto, estes dados confirmam que o Brexit teve um impacto estrutural e duradouro no padrão de comércio de vestuário entre a UE e o Reino Unido, transformando um parceiro outrora fluido num mercado de comércio significativamente mais dispendioso e instável.

3. Uma União desigual: polarização entre Estados-Membros na produção e no comércio

3.1. A França perdeu a sua posição de exportador líder para a Alemanha, Itália e Polónia

A análise por Estados-Membros exportadores revela uma reconfiguração profunda do mapa produtivo europeu:

A França, que em 2015 era o maior exportador da UE neste setor com 145 M€, viu as suas exportações descerem para apenas 32 M€ em 2025, uma queda de −77,9 %. Esta quebra reflecte provavelmente a deslocalização final das últimas unidades produtivas francesas e a concentração das marcas de luxo francesas na subcontratação internacional.

Em contraste, a Alemanha, a Itália e, sobretudo, a Polónia registaram ganhos significativos. A Polónia emergiu como potência regional na produção de vestuário íntimo, com crescimento de +235 %, beneficiando de custos competitivos, proximidade geográfica com os mercados centrais da UE e mão de obra qualificada.

3.2. As importações redistribuíram-se geograficamente dentro da UE

Do lado das importações por Estado-Membro, os dois maiores mercados — Alemanha (321 M€) e França (295 M€) — registaram quebras face a 2015 (−15,0 % e −13,6 %, respetivamente). Em contrapartida, vários Estados-Membros aumentaram as suas importações:

Os Países Baixos (+17,3 %) ultrapassaram a França como segundo maior importador, reflectindo o papel crescente como hub logístico europeu para o vestuário. A Áustria (+25,2 %) e a Espanha (+19,6 %) também registaram crescimentos robustos, possivelmente associados à expansão do retalho fast fashion e ao crescimento do comércio eletrónico transfronteiriço.

3.3. A especialização produtiva concentra-se na Europa Central e Oriental

Os níveis de especialização (RSCA) dos Estados-Membros variam significativamente, revelando um claro padrão geográfico:

A Croácia apresenta o RSCA mais elevado (0,79) da UE, com um RCA de 8,58, indicando uma vantagem comparativa muito forte. A Áustria (RSCA 0,53), apesar de registar uma quebra nas exportações absolutas (−34,0 %), mantém uma posição fortemente especializada, sugerindo que este setor continua a ter um peso relevante na sua estrutura exportadora.

No extremo oposto, a Irlanda (RSCA −0,96), Malta (−0,88) e a Finlândia (−0,87) registam os níveis mais baixos de especialização, indicando uma dependência quase total das importações. Estes países representam mercados consumidores puros, sem base produtiva significativa.

O HHI de exportação subiu ligeiramente de 980 para 1 085 (+10,7 %), permanecendo num nível não concentrado. Isto sugere que, apesar da reconfiguração interna, as exportações da UE continuam repartidas por vários Estados-Membros, embora com uma ligeira tendência de concentração nos maiores exportadores (Alemanha, Itália, Países Baixos).

Conclusão

A evolução do comércio da UE em artigos de corselete (CN 6212) entre 2015 e 2025 reflecte, em microcosmo, a transformação mais ampla da indústria têxtil e de vestuário europeia. Três dinâmicas estruturais dominaram este período:

Em primeiro lugar, a produção europeia entrou em colapso (−82 % em unidades, −78 % em valor), transformando a UE de produtora significativa num mercado quase inteiramente dependente de importações. A dependência líquida de importações triplicou, de 24 % para 80 %, e o déficit comercial atingiu 1 394 M€ em 2025.

Em segundo lugar, as cadeias de abastecimento reconfiguraram-se geograficamente. A China perdeu quota relativa (−17,7 %), embora permaneça dominante com 39 % das importações. Bangladesh, Vietname e Myanmar capturaram uma parte crescente do mercado, impulsionados por preferências comerciais e custos competitivos. O HHI das importações desceu de 2 750 para 2 041, reflectindo uma diversificação efectiva. Em paralelo, o Brexit causou uma rutura duradoura no comércio com o Reino Unido, com quebras superiores a 50 % em ambos os sentidos e choques de preço de magnitude excepcional.

Em terceiro lugar, a União Europeia tornou-se internamente mais desigual. A França perdeu a sua posição de exportador líder (−77,9 %), enquanto a Alemanha, a Itália e a Polónia ganharam terreno. A especialização produtiva concentra-se agora na Europa Central e Oriental (Croácia, Áustria, Polónia), em contraste com a periferia ocidental e insular, que se tornou quase totalmente dependente de importações.

Olhando para o futuro, a manutenção de uma base produtiva mínima na UE, a crescente dependência de fornecedores asiáticos e a instabilidade associada a eventuais choques geopolíticos ou comerciais constituem riscos relevantes para a autonomia estratégica europeia neste setor.