Évolution du marché : Produits à inhaler sans combustion (CN 2404) — 2015–2025
Introduction
Le code douanier 2404 couvre une gamme étendue de produits liés à la nicotine et au tabac sans combustion : cigarettes électroniques, tabac chauffé (type IQOS), sachets de nicotine orale (type Velo, Zyn), timbres transdermiques et autres dispositifs d'absorption de nicotine. Ce périmètre englobe six sous-positions (240411, 240412, 240419, 240491, 240492, 240499), reflétant la diversité d'un marché en pleine mutation technologique et réglementaire.
Remarque sur les données : bien que la fenêtre d'analyse demandée couvre 2015–2025, les données commerciales disponibles pour cette requête portent sur la période 2022–2025 uniquement (Vue d'ensemble du produit). Les comparaisons s'appuient donc sur ces quatre exercices.
L'Union européenne se distingue dans ce secteur à triple titre : elle est à la fois un producteur majeur (tabac chauffé, sachets de nicotine), un net exportateur et un importateur significatif de dispositifs de vapotage, principalement en provenance de Chine. Le solde commercial est structurellement excédentaire, avec un avantage qui s'est considérablement creusé sur la période.
1. Une croissance commerciale fulgurante, tirée par le tabac chauffé et les sachets de nicotine
1.1 Les exportations de l'UE ont plus que doublé en trois ans
Entre 2022 et 2025, les exportations intra-extra de l'UE sur le code 2404 ont bondi de 1,337 milliard € à 2,909 milliards €, soit une hausse de +117,5 %. En volume, elles sont passées de 26 077 tonnes à 56 206 tonnes (+115,5 %). Le prix moyen à l'exportation est resté remarquablement stable autour de 51 000–52 000 €/t, ce qui indique que cette croissance est essentiellement volume-déterminée et non le fruit d'une simple inflation des prix.
| Indicateur | 2022 | 2025 | Variation |
|---|---|---|---|
| Valeur des exportations (€) | 1,337 M | 2,909 M | +117,5 % |
| Volume des exportations (t) | 26 077 | 56 206 | +115,5 % |
| Prix moyen export (€/t) | 51 274 | 51 749 | +0,9 % |
| Valeur des importations (€) | 931 M | 1 462 M | +57,1 % |
| Volume des importations (t) | 16 090 | 32 195 | +100,1 % |
| Prix moyen import (€/t) | 57 841 | 45 423 | −21,5 % |
| Solde commercial (€) | 406 M | 1 446 M | +255,9 % |
Source : Vue d'ensemble du commerce
Le solde commercial de l'UE est passé de 406 millions € à 1,446 milliard € (+255,9 %). L'indicateur de dépendance nette aux importations, négatif sur toute la période (de −98 % à −106 %), confirme que l'UE est un exportateur net structurel sur ce segment.
1.2 Le tabac chauffé domine les exportations, les sachets de nicotine explosent
La ventilation par sous-position révèle des dynamiques très contrastées. Deux segments concentrent l'essentiel du commerce :
| Sous-position (exports) | Description | Valeur 2022 | Valeur 2025 | Δ |
|---|---|---|---|---|
| 240411 | Tabac pour inhalation sans combustion | 1 179 M | 2 231 M | +89,2 % |
| 240491 | Nicotine — absorption orale | 81 M | 566 M | +597,7 % |
| 240412 | Nicotine pour inhalation (sans tabac) | 33 M | 31 M | −8,5 % |
| 240492 | Nicotine — application percutanée | 33 M | 69 M | +107,1 % |
| 240419 | Succédanés pour inhalation | 5 M | 4 M | −26,5 % |
| 240499 | Nicotine — autres applications | 5 M | 8 M | +66,6 % |
Source : Comparaison par segment
-
Le 240411 (tabac chauffé, type sticks pour IQOS ou Glo) reste le segment dominant, représentant 76,7 % de la valeur totale des exportations en 2025. Son volume est passé de 23 025 t à 46 702 t.
-
Le 240491 (sachets de nicotine orale, type Zyn ou Velo) est le segment à la croissance la plus spectaculaire : ses exportations ont été multipliées par près de 7 en valeur (de 81 M à 566 M €) et par 4,8 en volume (de 1 609 t à 7 727 t). Son prix moyen à l'exportation est passé de 50 396 à 73 244 €/t (+45,3 %), ce qui suggère un positionnement sur des produits premium.
-
Le 240412 (e-cigarettes avec nicotine, sans tabac) est resté marginal à l'exportation (≈31 M € en 2025), ce qui est cohérent avec le fait que cette production est principalement localisée en Chine.
1.3 Les importations reflètent la demande européenne en vapotage
| Sous-position (imports) | Description | Valeur 2022 | Valeur 2025 | Δ |
|---|---|---|---|---|
| 240412 | Nicotine pour inhalation (sans tabac) | 819 M | 1 361 M | +66,1 % |
| 240419 | Succédanés pour inhalation | 89 M | 49 M | −44,8 % |
| 240491 | Nicotine — absorption orale | 15 M | 47 M | +217,2 % |
| 240411 | Tabac pour inhalation sans combustion | 6 M | 5 M | −14,8 % |
| 240492 | Nicotine — application percutanée | 1,1 M | 0,2 M | −81,0 % |
| 240499 | Nicotine — autres applications | 0,3 M | 0,3 M | −7,5 % |
Le 240412 (e-cigarettes et liquides à base de nicotine) constitue 93,1 % des importations de l'UE en valeur en 2025. Son volume a culminé en 2024 (35 286 t) avant de refluer légèrement à 29 905 t en 2025. Le prix moyen à l'importation de ce segment a baissé de 59 357 à 45 515 €/t (−23,3 %), signe d'une intensification de la concurrence et d'effets d'échelle, principalement alimentés par la production chinoise.
En parallèle, les importations de sachets de nicotine orale (240491) progressent elles aussi fortement (+217 %), avec un prix moyen à l'import en hausse de 31 844 à 42 606 €/t (+33,8 %), traduisant un marché en structuration rapide côté demande intérieure.
2. Une géographie commerciale polarisée autour de quelques partenaires clés
2.1 La Chine domine massivement les importations de l'UE
La structure des importations est extrêmement concentrée autour de la Chine, qui représente 91,3 % de la valeur totale des importations de l'UE sur le code 2404 en 2025 (1 335 M € sur 1 462 M €).
| Partenaire | Valeur 2022 | Valeur 2025 | Δ |
|---|---|---|---|
| 🇨🇳 Chine | 797 M | 1 335 M | +67,5 % |
| 🇬🇧 Royaume-Uni | 48 M | 60 M | +23,7 % |
| 🇭🇰 Hong Kong | 51 M | 9 M | −81,7 % |
| 🇨🇭 Suisse | 13 M | 25 M | +90,5 % |
| 🇱🇦 Laos | 1,5 M | 7,6 M | +409,9 % |
| 🇺🇸 États-Unis | 6 M | 4,4 M | −27,1 % |
| 🇲🇾 Malaisie | 2,7 M | 1,8 M | −33,3 % |
Source : Partenaires d'importation
L'indice de concentration HHI des importations est passé de 7 387 à 8 354 (+13,1 %) en valeur, un niveau très élevé (un monopole parfait vaudrait 10 000). Cette concentration croissante traduit la domination incontestée des fabricants chinois de vapotage, Shenzhen étant le centre de production mondial de l'industrie des e-cigarettes.
Quelques évolutions notables :
-
Hong Kong a connu un effondrement de ses exportations vers l'UE (−81,7 %), passant de 51 M à 9 M €. Ce recul pourrait refléter une réorientation des flux directs depuis la Chine continentale, ou l'impact de réglementations plus strictes sur la réexportation.
-
Le Laos émerge comme un partenaire en forte croissance (+410 %, de 1,5 M à 7,6 M €), ce qui pourrait indiquer la montée en puissance de plateformes de fabrication en Asie du Sud-Est, potentiellement pour contourner certaines contraintes tarifaires ou réglementaires.
-
La Suisse progresse de manière régulière (+90,5 %), probablement liée aux flux de l'industrie suisse des sachets de nicotine (siège de Philip Morris et anciennement de Swedish Match à Bâle).
2.2 Le Japon, destination première des exportations de l'UE, loin devant les autres marchés
À l'exportation, la géographie est plus diversifiée mais reste dominée par le Japon :
| Partenaire | Valeur 2022 | Valeur 2025 | Δ |
|---|---|---|---|
| 🇯🇵 Japon | 942 M | 1 657 M | +75,9 % |
| 🇺🇦 Ukraine | 58 M | 179 M | +210,6 % |
| 🇬🇧 Royaume-Uni | 50 M | 179 M | +255,4 % |
| 🇺🇸 États-Unis | 13 M | 111 M | +746,0 % |
| 🇨🇭 Suisse | 33 M | 70 M | +110,9 % |
| 🇹🇷 Turquie | 7 M | 38 M | +420,2 % |
| 🇦🇪 Émirats arabes unis | 11 M | 38 M | +228,9 % |
Source : Partenaires d'exportation
Le Japon absorbe 57,0 % des exportations de l'UE en 2025 (1 657 M €). Ce marché est historiquement le plus réceptif au tabac chauffé (sticks Heets/TEREA pour IQOS), porté par Philip Morris International dont une part significative de la production est assurée par ses usines italiennes.
L'Indice HHI des exportations est passé de 5 089 à 3 451 (−32,2 %), traduisant une diversification progressive des débouchés. Plusieurs marchés connaissent une croissance remarquable :
- Les États-Unis sont le cas le plus frappant : de 13 M à 111 M € (+746 %). La montée en puissance des sachets de nicotine (Zyn de Philip Morris) sur le marché américain est un facteur clé de cette progression.
- Le Royaume-Uni et l'Ukraine ont tous deux triplé leurs importations en provenance de l'UE (environ 179 M € chacun en 2025).
- La Turquie a été multipliée par 5 (+420 %), suggérant une ouverture progressive de ce marché aux produits alternatifs au tabac.
2.3 Quelques États membres concentrent la production et les flux
La spécialisation à l'exportation au sein de l'UE est très inégale :
| État membre | RCA | RSCA | Part des exports UE |
|---|---|---|---|
| Croatie | 21,46 | 0,91 | 0,9 % |
| Roumanie | 9,43 | 0,81 | 15,7 % |
| Grèce | 7,17 | 0,76 | 4,8 % |
| Suède | 2,88 | 0,49 | 6,9 % |
| Italie | — | — | 33,4 % |
L'Italie domine les exportations de l'UE avec 971 M € en 2025 (+128 %), ce qui s'explique par l'implantation de l'usine Philip Morris de Bologne (production de sticks pour IQOS). La Roumanie (887 M €, +71 %) et la Grèce (275 M €, +27 %) sont également des hubs d'exportation majeurs. La Suède a connu la progression la plus spectaculaire : ses exportations ont été multipliées par près de 8 (de 47 M à 373 M €), reflétant l'essor des sachets de nicotine dont elle est le berceau historique (snus suédois, puis marques comme Zyn et Velo).
Côté importations, l'Allemagne est le premier destinataire intra-UE (403 M €, +215 %), suivie des Pays-Bas (156 M €) et de la Belgique (98 M €), probablement en raison de leurs hubs logistiques et portuaires. La Croatie affiche une croissance remarquée (+148 %), cohérente avec son statut de pays le plus spécialisé dans ce secteur.
3. Une industrie européenne en restructuration : volumes en repli, valeur en hausse et diversification des segments
3.1 La production de l'UE en volume recule, mais sa valeur augmente
Les données de production de l'UE révèlent un paradoxe significatif :
| Indicateur | 2022 | 2025 | Variation |
|---|---|---|---|
| Volume de production (t) | 350 880 | 277 073 | −21,0 % |
| Valeur de production (€) | 821 M | 1 207 M | +47,1 % |
Le volume de production a reculé de 21 % (avec un pic intermédiaire à 435 241 t), tandis que la valeur a augmenté de 47 %. Cela implique une hausse substantielle de la valeur unitaire de la production, cohérente avec plusieurs facteurs :
- un transfert de mix vers des produits à plus forte valeur ajoutée (sachets de nicotine, sticks de tabac chauffé de nouvelle génération) ;
- une possible contraction des segments à faible marge (e-liquides basiques) face à la concurrence asiatique ;
- une inflation des coûts de production (énergie, matières premières) qui se répercute sur la valeur.
3.2 Le marché européen s'oriente vers des segments à forte valeur ajoutée
La comparaison des prix moyens à l'importation et à l'exportation par segment confirme cette montée en gamme :
| Segment | Prix import 2022 (€/t) | Prix import 2025 (€/t) | Δ | Prix export 2022 (€/t) | Prix export 2025 (€/t) | Δ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 240411 (tabac chauffé) | — | — | — | 51 210 | 47 770 | −6,7 % |
| 240412 (e-cigarettes) | 59 357 | 45 515 | −23,3 % | 47 426 | 32 557 | −31,4 % |
| 240491 (nicotine orale) | 31 844 | 42 606 | +33,8 % | 50 396 | 73 244 | +45,3 % |
| 240492 (percutanée) | 113 029 | 42 351 | −62,5 % | 74 417 | 103 561 | +39,2 % |
Deux tendances opposées se dessinent :
-
Les e-cigarettes (240412) voient leurs prix tant à l'import qu'à l'export baisser fortement (−23 % et −31 %), ce qui est typique d'un marché en maturation où la concurrence par les prix s'intensifie, en particulier depuis les fabricants chinois.
-
Les sachets de nicotine orale (240491) affichent au contraire des prix en hausse (+34 % à l'import, +45 % à l'export), indiquant un segment encore en phase de croissance et de différenciation, avec un positionnement premium.
3.3 L'UE conserve une forte propension à l'exporter dans ce secteur
Les indicateurs d'autonomie et de vulnérabilité confirment la position dominante de l'UE :
| Indicateur | 2022 | 2025 |
|---|---|---|
| Propension à l'exportation | 162,9 % | 162,3 % |
| Intensité commerciale | 129,5 % | 129,6 % |
| Dépendance nette aux importations | −98,1 % | −105,9 % |
La propension à l'exportation de 162 % signifie que l'UE exporte ce produit 1,6 fois plus que ne le prédit la structure moyenne de ses échanges. C'est l'indicateur le plus saillant (score de saillance : 112,6), ce qui confirme que le secteur des produits à inhaler sans combustion constitue un avantage compétitif structurel pour l'UE, largement porté par les multinationales du tabac (Philip Morris, BAT, Japan Tobacco International) qui y concentrent une part significative de leur production mondiale.
La volatilité des flux commerciaux reste modérée pour les partenaires majeurs (coefficient de variation de 0,29 pour le Japon, 0,34 pour la Chine), mais des marchés secondaires comme l'Indonésie (CV = 1,26) ou le Mexique (CV = 1,32) présentent des flux beaucoup plus erratiques.
Conclusion
La période 2022–2025 marque une accélération décisive du marché européen des produits CN 2404. L'UE s'affirme comme un puissant exportateur net, avec un solde commercial qui a été multiplié par 3,5 en trois ans pour atteindre 1,45 milliard €. Cette performance repose sur deux piliers : le tabac chauffé (surtout vers le Japon) et les sachets de nicotine orale (vers les États-Unis, le Royaume-Uni et d'autres marchés en forte expansion).
Côté importations, la domination chinoise est quasi-totale dans le segment des e-cigarettes (240412), avec une concentration HHI en hausse. Cette dépendance, bien que limitée à un segment spécifique, constitue un risque en cas de perturbation des chaînes d'approvisionnement ou de durcissement réglementaire.
L'industrie européenne traverse une restructuration profonde : les volumes de production reculent, mais la valeur progresse, signe d'une montée en gamme. Les sachets de nicotine (240491) émergent comme le segment à la plus forte dynamique de croissance, tant en termes de prix que de volumes, et pourraient redessiner l'équilibre du marché dans les années à venir, à mesure que la réglementation (notamment la directive européenne sur les produits du tabac en cours de révision) façonnera les conditions d'accès au marché.