Évolution du marché : Pétrole brut (CN 27090090) — 2015–2025

Introduction

Le code douanier 27090090 couvre les huiles brutes de pétrole ou de minéraux bitumineux, à l'exclusion des condensats de gaz naturel. Il s'agit du poste le plus stratégique du commerce énergétique de l'Union européenne, celle-ci étant structurellement déficitaire en pétrole brut. La période 2015–2025, couverte par les données disponibles (vue d'ensemble), est marquée par des bouleversements majeurs : l'effondrement des importations en provenance de Russie, l'essor spectaculaire des approvisionnements américains, et une hausse persistante des prix unitaires qui a creusé le déficit commercial malgré une contraction des volumes importés. Ce rapport propose une analyse structurée en trois axes : la restructuration géographique des fournisseurs, l'évolution de la valeur et des volumes échangés, et la volatilité associée aux chocs de prix survenus au cours de cette période.

1. Un basculement géopolitique sans précédent dans les sources d'approvisionnement

La période 2015–2025 est d'abord celle d'une transformation radicale de la carte des fournisseurs de pétrole brut de l'UE. Le rôle autrefois dominant de la Russie a été repris en grande partie par les États-Unis, la Norvège et le Kazakhstan, dans un contexte de sanctions sans précédent.

1.1. L'effondrement de la Russie : de premier fournisseur à fournisseur marginal

En 2015, la Fédération de Russie représentait le premier partenaire d'importation de l'UE en valeur, avec 50,2 milliards d'euros (partenaires). En 2025, ce montant s'est effondré à 4,0 milliards d'euros, soit une chute de −92,0 %. Cet effondrement s'explique par l'interdiction progressive des importations de pétrole russe décidée par l'UE à la suite de l'invasion de l'Ukraine en février 2022, culminant avec l'embargo quasi-total entré en vigueur début 2023. La Russie est ainsi passée d'environ 29 % des importations totales de l'UE à moins de 2 %, un repositionnement sans équivalent dans l'histoire du commerce pétrolier européen.

Le coefficient de variation des importations russes sur la période est de 0,591 (volatilité), reflétant une instabilité croissante liée au processus de dé-corrélation progressive.

1.2. L'essor spectaculaire des importations américaines

Le partenaire connaissant la croissance la plus vertigineuse sur la période est sans conteste les États-Unis. Les importations de pétrole brut américain par l'UE sont passées de 77 millions d'euros en 2015 à 31,5 milliards d'euros en 2025, soit une progression de +40 596 %. Les États-Unis sont ainsi devenus le premier fournisseur de l'UE en valeur en 2025, dépassant la Norvège (29,6 milliards €) et le Kazakhstan (27,0 milliards €). Cette dynamique s'explique par la montée en puissance de la production de pétrole de schiste américain, la levée de l'interdiction d'exportation en 2015, et surtout par le besoin de l'UE de trouver des alternatives au pétrole russe à partir de 2022. Toutefois, le coefficient de variation de ces importations est élevé (0,775), ce qui traduit une volatilité importante liée au caractère récent de ce flux.

1.3. La consolidation des fournisseurs alternatifs et la diversification de l'approvisionnement

Parallèlement, plusieurs partenaires historiques ont renforcé leur position :

La Norvège et le Kazakhstan ont chacun plus que doublé leur valeur d'exportation vers l'UE, devenant respectivement le deuxième et troisième fournisseur. Cette dynamique traduit à la fois l'attrait des qualités de bruts compatibles avec les raffineries européennes (notamment les bruts légers de la mer du Nord et les bruts moyens kazakhstanais) et la volonté politique de diversification.

L'indice de concentration HHI des importations (en valeur) a diminué de 1 274,5 à 873,7 entre 2015 et 2025, soit une baisse de −31,4 % (concentration). Ce chiffre, bien que restant au-dessus du seuil de marché fragmenté (1 000), confirme une diversification structurelle des approvisionnements, qui constitue l'un des changements les plus significatifs de la décennie.

2. Une valeur des importations en hausse continue malgré la contraction des volumes

Le second constat majeur est l'évolution divergente des volumes et de la valeur des importations, entraînant un creusement du déficit commercial. Ce phénomène est principalement dû à la hausse des prix du pétrole et à l'impact du choc de 2022.

2.1. Des volumes importés en déclin structurel

Les importations de pétrole brut de l'UE (en tonnes) ont diminué de 492,8 millions de tonnes en 2015 à 430,9 millions de tonnes en 2025, soit un recul de −12,6 %. Le minimum observé sur la période correspond précisément à l'année 2025 (430,9 Mt), tandis que le maximum s'élevait à 510,8 Mt. Cette contraction s'explique par plusieurs facteurs :

• L'efficacité énergétique croissante et la transition vers les énergies renouvelables dans les pays de l'UE ;
• Le recul de la demande liée à la pandémie de COVID-19 (2020) ;
• Les difficultés à remplacer intégralement les volumes russes perdus.

2.2. Une valeur des importations portée par la hausse des prix

Malgré ce recul volumique, la valeur totale des importations a augmenté de 171,3 milliards d'euros à 209,4 milliards d'euros (+22,2 %), portée par une hausse du prix moyen de 347,6 €/t à 475,8 €/t (+36,9 %). Le prix moyen a culminé à 693,9 €/t au cours de la période, très probablement en 2022, année du choc énergétique lié à la guerre en Ukraine. Le prix le plus bas observé est de 277,9 €/t, correspondant vraisemblablement à 2016 ou 2020, années de ralentissement économique mondial.

2.3. Un déficit commercial qui se creuse inexorablement

Le solde commercial de l'UE en pétrole brut est structurellement négatif. Il est passé de −170,8 milliards d'euros en 2015 à −209,1 milliards d'euros en 2025, soit une détérioration de −22,4 %. Le déficit a atteint son maximum historique à −326,9 milliards d'euros au cours de la période (très probablement en 2022, année de prix extrêmes), avant de se résorber partiellement. Les États membres les plus importateurs sont les Pays-Bas (40,7 Mds €), l'Allemagne (29,4 Mds €), l'Espagne (27,9 Mds €), l'Italie (22,3 Mds €) et la France (24,6 Mds €) (rapporteurs).

Les exportations de l'UE en pétrole brut restent marginales : 1,31 million de tonnes en 2015 contre 0,81 million de tonnes en 2025 (−38,1 %), pour une valeur respective de 466,8 millions d'euros et 314,5 millions d'euros (−32,6 %). Ces flux, probablement composés de bruts de qualité inadaptée aux raffineries européennes ou de réexpéditions logistiques, ne représentent qu'une fraction infime des importations (moins de 0,2 % en volume). L'indice HHI des exportations a fortement augmenté de 4 846 à 8 188 (+69,0 %), ce qui indique une concentration croissante sur très peu de destinations — principalement la Turquie (252 M€ en 2025).

3. Volatilité, chocs de prix et instabilité des flux depuis 2022

La période 2022–2023 a constitué un tournant majeur pour le commerce pétrolier de l'UE, avec des chocs de prix d'une amplitude exceptionnelle et une volatilité accrue des flux.

3.1. Trois chocs de prix majeurs identifiés

L'analyse de volatilité a détecté trois événements de choc significatifs (chocs) :

Le choc le plus spectaculaire concerne les exportations de l'UE vers le Royaume-Uni en 2022, avec une hausse de prix de +1 312 % et un score d'anomalie de 130,8 (le plus élevé de la période). Ce choc, qui a représenté 39,8 % de la valeur totale des exportations cette année-là, peut s'expliquer par la perturbation des flux logistiques entre le continent et le Royaume-Uni au moment du pic des prix mondiaux du brut en 2022, combiné à une réorientation des flux vers des marchés de plus grande valeur.

Le choc sur les exportations vers les États-Unis en 2023 (amplitude +1 747 %) est plus surprenant et probablement lié à des opérations ponctuelles de réexportation ou d'arbitrage à un moment où les prix mondiaux restaient élevés.

Enfin, le choc sur les importations libyennes en 2022 (+87,2 %) s'inscrit dans le contexte d'instabilité chronique de la production libyenne, perturbée par les conflits internes.

3.2. Une volatilité hétérogène selon les partenaires

Les coefficients de variation (volatilité) révèlent des niveaux d'instabilité très différents selon les partenaires d'importation :

Les États-Unis et la Russie présentent les niveaux de volatilité les plus élevés, reflétant respectivement le caractère émergent et erratique du flux américain, et l'effondrement progressif du flux russe. À l'opposé, le Royaume-Uni (0,089) et l'Arabie saoudite (0,112) affichent les approvisionnements les plus stables, ce qui peut s'expliquer par la proximité géographique pour le Royaume-Uni et par le rôle de régulateur de production de l'Arabie saoudite au sein de l'OPEP.

3.3. Les exportations de l'UE : des flux très concentrés et volatils

Du côté des exportations, la volatilité est généralement beaucoup plus élevée, ce qui traduit le caractère marginal et sporadique de ces flux. Les coefficients de variation les plus élevés sont observés pour l'Afrique du Sud (2,64), la Norvège (2,73), la Chine (2,02) et la Malaisie (2,00). L'indice de concentration HHI des exportations, passé de 4 846 à 8 188 (+69 %), confirme que ces flux se concentrent de plus en plus sur un nombre très réduit de destinations. La Turquie est devenue de loin le principal débouché avec 252 millions d'euros en 2025 (+143 % par rapport à 2015), tandis que les exportations vers le Royaume-Uni se sont effondrées de 306 millions d'euros à quasiment zéro (−100 %).

Conclusion

La période 2015–2025 aura été celle d'une triple transformation du commerce de pétrole brut de l'Union européenne. Premièrement, la carte des approvisionnements a été profondément redessinée : la Russie, premier fournisseur historique, a été supplantée par les États-Unis, la Norvège et le Kazakhstan, dans un mouvement accéléré par les sanctions post-2022. Deuxièmement, la valeur des importations a continué de croître (+22,2 %) malgré la contraction des volumes (−12,6 %), creusant le déficit commercial à plus de 200 milliards d'euros, sous l'effet conjugué de la hausse des prix du brut et du remplacement du pétrole russe bon marché par des sources plus coûteuses. Troisièmement, la période 2022–2023 a été marquée par des chocs de prix d'une ampleur exceptionnelle, témoignant de la volatilité inhérente à une transition énergétique et géopolitique brutale. À l'horizon 2025, la diversification des fournisseurs s'est avérée un succès stratégique pour l'UE (HHI des importations en baisse de 31 %), mais au prix d'une dépendance accrue aux États-Unis — un partenaire dont la volatilité des flux (CV de 0,775) reste élevée — et d'une facture pétrolière durablement alourdie.