Évolution du marché : Acide sulfurique (CN 2807) — 2015–2025

Introduction

Ce rapport analyse l'évolution des échanges commerciaux de l'Union européenne pour le code NC 2807 (acide sulfurique et oléum) sur la période 2015–2025. L'UE occupe une position structurelle de net exportateur sur ce produit, avec un excédent commercial compris entre 48 et 292 millions d'euros selon les années, et une dépendance nette aux importations constamment négative (autour de −30 à −35 %). La période se caractérise par une hausse spectaculaire des prix à l'exportation, une géographie commerciale en recomposition, et des tensions liées aux chocs d'approvisionnement mondiaux.

I. Une dynamique de valeur portée essentiellement par la hausse des prix

Les volumes à l'exportation sont restés remarquablement stables

Sur toute la période, les quantités exportées par l'UE vers les pays tiers ont oscillé dans une fourchette étroite, passant de 3,44 millions de tonnes en 2015 à 3,31 millions de tonnes en 2025, soit une variation de seulement −3,7 %. Le point bas se situe à 2,79 Mt et le point haut à 3,82 Mt. Autrement dit, l'UE n'a pas substantiellement accru ni réduit son volume d'exportation sur une décennie.

La valeur des exportations a été multipliée par 2,8 grâce aux prix

En contraste frappant avec la stabilité des volumes, la valeur des exportations est passée de 117 à 324 millions d'euros (+177,5 %), portée par une explosion du prix unitaire moyen, passé de 34 à 98 €/t (+188,1 %). Le prix a atteint un maximum de 114 €/t avant de légèrement refluer. Cette dynamique s'inscrit dans le contexte plus large de la flambée des coûts de l'énergie et des matières premières chimiques en Europe à partir de 2021, renchérissant le coût de production de l'acide sulfurique.

(Source : Vue d'ensemble du commerce)

Les importations ont crû en valeur et en volume, mais restent marginales

Du côté des importations, la valeur a été multipliée par 4 (de 13,8 à 55,7 M€, +303,8 %) et les quantités ont presque triplé (de 122 à 352 kt, +187,6 %). Toutefois, ces niveaux restent modestes par rapport aux flux sortants : le ratio importations/exportations en volume est d'environ 10 %. Le prix à l'importation, plus élevé que celui des exportations (158 €/t contre 98 €/t en 2025), suggère que les importations concernent des produits de qualité ou de spécification distincte.

II. Une géographie commerciale en recomposition autour de l'Europe et des marchés émergents

Les exportations se concentrent sur une poignée de partenaires stratégiques

Les sept premiers partenaires à l'exportation représentent une part importante des flux. Le Maroc, la Turquie, les États-Unis, le Brésil, le Chili, le Royaume-Uni et la Serbie constituent le noyau dur des destinations. Certains partenaires ont connu des hausses spectaculaires :

(Source : Partenaires principaux)

La montée en puissance du Chili et du Royaume-Uni est notable. Le Chili, grand producteur de cuivre, utilise massivement l'acide sulfurique dans le procédé de lixiviation ; la croissance de ses importations en provenance de l'UE traduit vraisemblablement la montée en puissance de ses capacités extractives. Le Royaume-Uni, devenu pays tiers après le Brexit, a vu ses importations bondir, passant de 6,6 à 48,6 M€, ce qui en fait le premier partenaire à l'exportation de l'UE en valeur en 2025.

Quelques États membres dominent l'exportation

La spécialisation au sein de l'UE est très inégale. En 2025, selon l'indicateur RSCA, les États membres les plus spécialisés dans l'exportation d'acide sulfurique sont :

(Source : Spécialisation des États membres)

La Bulgarie, l'Espagne et la Suède sont les champions à l'export, tandis que l'Estonie, l'Irlande et la Slovaquie affichent les niveaux de spécialisation les plus faibles. L'Allemagne, bien que disposant de la plus grande part de production (32,6 % en volume), exporte proportionnellement moins que la Bulgarie ou l'Espagne.

Les importations se diversifient géographiquement

L'indice de concentration des importations (HHI en valeur) a diminué de 2 667 à 1 811 (−32 %), signe d'une diversification des sources d'approvisionnement. Le Royaume-Uni, les États-Unis, la Norvège et la Serbie sont devenus les principaux fournisseurs. À l'inverse, les importations en provenance de Russie se sont effondrées (−99,7 %), passant de 11 788 € à 36 € — un effondrement qui reflète les sanctions et la rupture des liens commerciaux post-2022.

La Serbie et la Bulgarie sont des cas remarquables : la Serbie a multiplié ses importations par 20 en valeur, tandis que la Bulgarie est à la fois le premier exportateur de l'UE et un importateur en forte croissance (+7 044 %), suggérant un rôle de hub de transit ou de transformation.

III. Marché globalement résilient mais exposé à des chocs de prix ponctuels

La production européenne a progressé de manière régulière

La production d'acide sulfurique de l'UE (exprimée en kg de SO₂) a augmenté de 8,26 milliards à 10,83 milliards kg (+31,1 %), tandis que la valeur de la production est passée de 618 à 814 M€ (+31,8 %). Cette progression témoigne d'une demande intérieure soutenue, notamment dans les secteurs des engrais phosphatés, du traitement des métaux et du raffinage pétrolier.

L'excédent commercial structurel renforce l'autonomie de l'UE

Le taux de dépendance nette aux importations est resté négatif tout au long de la période (entre −12 et −35 %), ce qui signifie que l'UE exporte systématiquement plus qu'elle n'importe. Le taux d'intensité commerciale (part du commerce extérieur dans la production) s'est établi à 32,3 % en 2025, tandis que la propension à exporter atteignait 28,6 %. L'UE demeure donc un acteur majeur et autonome sur ce marché.

Des chocs de prix ponctuels révèlent la vulnérabilité de certains partenaires

Malgré la résilience globale, l'analyse des chocs identifie trois événements significatifs :

(Source : Chocs d'approvisionnement)

Le choc le plus spectaculaire concerne le Chili en 2020, avec une hausse de prix de 592 % et une anomalie de 63,8 écarts-types. Ce pic coïncide avec la pandémie de COVID-19 et les perturbations logistiques qui en ont résulté, mais aussi avec la forte demande du secteur minier chilien. Le choc brésilien de 2018 pourrait être lié à des difficultés de production locales ou à une tension sur la demande sidérurgique. Enfin, le choc britannique de 2022 s'inscrit dans le contexte post-Brexit et de la crise énergétique européenne.

La volatilité (coefficient de variation) est particulièrement élevée pour l'Inde (CV = 3,30) et la Corée du Sud (CV = 2,64) côté importations, ainsi que pour Cuba (CV = 1,88) et le Chili (CV = 1,21) côté exportations, ce qui indique des flux commerciaux irréguliers avec ces partenaires.

Conclusion

Le marché européen de l'acide sulfurique (CN 2807) sur la période 2015–2025 se distingue par une stabilité remarquable des volumes échangés combinée à une forte appréciation des prix, qui a porté la valeur des exportations à 324 millions d'euros en 2025. L'UE demeure un exportateur net structurel, avec une production en progression (+31 %) et un excédent commercial de 269 M€. La géographie commerciale s'est reconfigurée : le Royaume-Uni est devenu le premier partenaire à l'exportation après le Brexit, tandis que les importations russes se sont effondrées. Quelques États membres — Bulgarie, Espagne, Suède — concentrent une part disproportionnée des exportations, tandis que la diversification des sources d'importation s'est accrue. Les chocs de prix ponctuels (Chili 2020, Brésil 2018, Royaume-Uni 2022) rappellent que ce marché, bien que globalement résilient, reste exposé aux tensions géopolitiques, logistiques et énergétiques.