Évolution du marché : Transistors à pouvoir de dissipation >= 1 W (autres que phototransistors) (CN 854129) — 2015–2025

Introduction

Les transistors de puissance (code NC 854129) constituent des composants essentiels de l'industrie électronique, utilisés dans les systèmes de conversion d'énergie, les véhicules électriques, les énergies renouvelables et l'industrie au sens large. Entre 2015 et 2025, le commerce extérieur de l'Union européenne pour ce produit a connu des transformations profondes : la valeur des échanges a plus que doublé, le solde commercial s'est inversé pour devenir excédentaire, et la géographie des partenaires commerciaux s'est considérablement reconfigurée. Ce rapport analyse les principales dynamiques observées sur cette période, en s'appuyant sur les données d'aperçu général et de structure du marché du commerce extérieur de l'UE.

1. Une forte expansion de la valeur des échanges, portée par une dynamique de prix exceptionnelle

La valeur du commerce extérieur a plus que doublé entre 2015 et 2025

Sur la période 2015–2025, les exportations de l'UE de transistors de puissance vers les pays tiers ont progressé de 198,5 %, passant de 871 M€ à 2 601 M€, avec un pic à 2 689 M€ en 2024. Les importations ont connu une hausse de 106,9 %, de 1 194 M€ à 2 469 M€, avec un maximum de 2 847 M€ en 2023. La croissance des exportations a donc nettement dépassé celle des importations.

La hausse des prix unitaires constitue le principal moteur de cette croissance

La croissance des volumes échangés a été beaucoup plus modérée que celle des valeurs. Les quantités exportées ont augmenté de 53,6 % (de 2 529 à 3 885 unités de quantité), tandis que les importations en volume ont progressé de 43,6 % (de 5 722 à 8 217 unités). En revanche, les prix unitaires à l'exportation ont augmenté de 91,0 % (de 343 757 à 656 478 €/unité), et les prix à l'importation de 44,1 % (de 208 567 à 300 467 €/unité). La hausse des prix a donc constitué le principal facteur d'accroissement de la valeur des échanges, reflétant à la fois les tensions sur les chaînes d'approvisionnement en semi-conducteurs (crise COVID-19 de 2020–2022) et la demande croissante liée à l'électrification (véhicules électriques, énergies renouvelables).

Le solde commercial s'est spectaculairement redressé pour devenir excédentaire

L'UE était structurellement déficitaire sur ce segment au début de la période, avec un déficit de −322 M€ en 2015. Ce déficit s'est progressivement réduit jusqu'en 2020 (−41 M€), avant de se creuser à nouveau en 2022 (−370 M€) en pleine crise mondiale des semi-conducteurs. La rupture décisive intervient en 2024, lorsque l'UE est devenue excédentaire pour la première fois (+318 M€), un excédent qui se maintient en 2025 (+132 M€). Le taux de dépendance nette aux importations est ainsi passé de +18,4 % en 2015 à −5,8 % en 2024, marquant un retournement structurel.

2. Un basculement géographique des flux commerciaux vers l'Asie

La Chine s'impose comme le premier partenaire de l'UE, tant à l'import qu'à l'export

La Chine a connu une progression spectaculaire dans les deux sens du commerce. À l'import, les achats européens en provenance de Chine ont bondi de 255,6 %, passant de 187 M€ à 664 M€, avec un pic à 960 M€ en 2022. À l'export, les ventes vers la Chine ont progressé de 333,8 %, de 177 M€ à 769 M€, faisant de la Chine le premier client de l'UE pour ce produit. Le volume des exportations vers la Chine est resté remarquablement stable (coefficient de variation de 0,13), signe d'une relation commerciale structurée et régulière.

Le Japon a renforcé considérablement son rôle de fournisseur de référence

Le Japon a connu la progression la plus régulière parmi les fournisseurs asiatiques de l'UE, avec une hausse de 225,7 % des importations (de 171 M€ à 555 M€). Ce renforcement s'est particulièrement accéléré à partir de 2021, passant de 223 M€ à 555 M€ en cinq ans. Ce mouvement est probablement lié au positionnement japonais dans les transistors de puissance de haute qualité, notamment pour les applications automobiles et industrielles. La part croissante du Japon dans les importations européennes s'inscrit dans une stratégie de diversification des sources d'approvisionnement.

Le Brexit a provoqué un effondrement des échanges avec le Royaume-Uni

Le cas du Royaume-Uni constitue l'un des changements les plus frappants de la période. Les importations en provenance du Royaume-Uni ont chuté de 64,7 %, de 57 M€ à 20 M€. Plus remarquable encore, les volumes importés se sont effondrés : de 1 230 unités en moyenne sur 2015–2020 à seulement 20 unités sur 2021–2025, soit une baisse de 97,7 % des quantités. Les importations restantes sont à très haute valeur unitaire (798 093 €/unité contre 64 130 €/unité avant le choc, soit un prix multiplié par 12), ce qui suggère que seul un segment de niche à très haute valeur ajoutée a subsisté. Le coefficient de variation des importations en provenance du Royaume-Uni (1,06) est le plus élevé de tous les partenaires majeurs, confirmant l'instabilité structurelle de cette relation commerciale post-Brexit.

3. Autonomie renforcée de l'UE et concentrations géographiques persistantes

La production européenne a connu une forte augmentation de sa valeur ajoutée

La production de l'UE de transistors de puissance a vu sa valeur multipliée par quatre environ, passant d'environ 1,5 Md€ en 2015 à 6 Md€ en 2024. Les quantités produites sont restées comparables sur la période (de l'ordre de 8 à 18 milliards d'unités, avec des variations annuelles amplifiées par l'arrondissement des données), ce qui témoigne d'une forte augmentation de la valeur unitaire de la production — reflétant la montée en gamme des produits fabriqués en Europe et l'inflation des prix des semi-conducteurs. Parallèlement, l'intensité commerciale (rapport entre échanges extérieurs et production) a diminué de 85,6 % en 2015 à 64,7 % en 2024, signe d'un renforcement relatif de la base productive européenne.

La concentration géographique des fournisseurs s'est accentuée, avec un pic critique en 2022

L'indice de concentration HHI des importations est passé de 1 590 en 2015 à 1 740 en 2025, avec un pic à 2 127 en 2022. Ce niveau indique une concentration modérée à élevée des sources d'approvisionnement. L'année 2022 marque un point culminant : la Chine seule représentait alors 960 M€ d'importations (pic historique), tandis que la Malaisie atteignait 644 M€, dans un contexte de pénurie mondiale de semi-conducteurs. À l'export, le HHI est resté plus stable (de 1 216 à 1 494), suggérant une meilleure diversification des débouchés européens. La volatilité des flux confirme ces déséquilibres : les Philippines (CV de 0,16) et la Malaisie (0,20) constituent des sources stables, tandis que le Royaume-Uni (1,06) et les États-Unis (0,93) présentent une forte instabilité.

L'Allemagne et ses voisins directs concentrent l'essentiel de la spécialisation européenne

Au sein de l'UE, trois pays concentrent l'essentiel de la spécialisation dans les transistors de puissance : l'Autriche (RSCA de 0,64, RCA de 4,49), la Hongrie (RSCA de 0,55, RCA de 3,47) et l'Allemagne (RSCA de 0,48, RCA de 2,88). L'Allemagne représente à elle seule 61 % de la production européenne et domine tant les importations (1 628 M€ en 2025, +124 %) que les exportations (1 360 M€, +223 %). L'Italie a connu une progression spectaculaire à l'export (+2 172 %, passant de 15 M€ à 335 M€), tandis que la France a vu ses positions s'effondrer, tant à l'import (−87 %, de 210 M€ à 27 M€) qu'à l'export (−94 %, de 104 M€ à 7 M€).

Conclusion

Le marché européen des transistors de puissance (CN 854129) a connu entre 2015 et 2025 une transformation structurelle. La valeur des échanges a plus que doublé, portée principalement par une forte hausse des prix unitaires liée à la demande croissante pour l'électrification et aux tensions sur les chaînes d'approvisionnement mondiales. L'UE a réussi à inverser sa position commerciale, passant d'un déficit de 322 M€ à un excédent de 132 M€, soutenue par une production européenne dont la valeur a été multipliée par quatre. La géographie des échanges s'est profondément reconfigurée autour de l'Asie — la Chine, le Japon et la Malaisie dominant désormais les flux — tandis que le Royaume-Uni a vu son rôle quasi-disparaître après le Brexit. Toutefois, cette reconfiguration s'accompagne d'une concentration accrue des fournisseurs, avec un HHI des importations culminant à 2 127 en 2022, et d'une forte dépendance à un nombre limité de partenaires asiatiques. Le renforcement de la base productive européenne, porté principalement par l'Allemagne, l'Autriche et la Hongrie (85 % de la production de l'UE), constitue un facteur d'atténuation, mais la question de la résilience des approvisionnements reste posée dans un contexte de tensions géopolitiques croissantes.