Évolution du marché : Urée (CN 310210) — 2015–2025

Introduction

La urée (code NC 310210) est l'un des engrais azotés les plus utilisés au monde, tant en agriculture qu'en industrie. Ce code tarifaire couvre l'urée solide et en solution aqueuse, à l'exclusion des produits présentés en tablettes ou en emballages d'un poids brut inférieur ou égal à 10 kg. Il regroupe quatre sous-catégories distinguant notamment la teneur en azote (supérieure ou inférieure à 45 %) et la forme (solide ou en solution aqueuse). Sur la période 2015–2025, le commerce extérieur de l'Union européenne pour ce produit a été marqué par trois dynamiques majeures : une dépendance accrue aux importations, un bouleversement géographique des partenaires, et une volatilité des prix sans précédent liée à des chocs exogènes.

1. Une dépendance européenne aux importations d'urée en nette progression

1.1 Le déficit commercial se creuse sous l'effet d'importations en forte hausse

Entre 2015 et 2025, la valeur des importations de l'UE a augmenté de 149,0 %, passant de 1 168 M EUR à 2 910 M EUR, tandis que celle des exportations progressait de 114,8 % (de 308 M EUR à 662 M EUR). Le solde commercial s'est ainsi détérioré de 161,3 %, passant de −860 M EUR à −2 247 M EUR, avec un creux historique atteignant environ −4 093 M EUR.

Les importations ont crû à la fois en volume (+77,6 %) et en prix unitaire (+40,2 %), ce qui traduit une demande structurelle forte couplée à une tension persistante sur les coûts d'approvisionnement. La dépendance nette aux importations est passée de 17,4 % à 46,4 % (+166,6 %), signifiant que près de la moitié de la consommation européenne d'urée dépend désormais de fournisseurs extérieurs à l'Union.

1.2 La production communautaire recule malgré la hausse des prix

La production européenne d'urée, mesurée en kilogrammes d'azote (kg N), a diminué de 14,8 % sur la période, passant de 2,69 milliards de kg N à 2,29 milliards de kg N. Le minimum historique a été atteint à 2,28 milliards de kg N, contre un maximum de 3,23 milliards de kg N. Paradoxalement, la valeur de la production a progressé de 46,8 % (de 1 185 M EUR à 1 740 M EUR), ce qui reflète la hausse des prix de l'urée et non une amélioration des volumes produits. Ce recul productif est vraisemblablement lié à la forte augmentation des coûts du gaz naturel en Europe — matière première essentielle à la synthèse de l'urée —, particulièrement après la crise énergétique de 2021–2022.

1.3 Une intensification des échanges qui traduit un déséquilibre structurel

L'intensité commerciale (rapport entre la somme des échanges et la production) est passée de 42,5 % à 67,0 % (+57,6 %), tandis que la propension à exporter a augmenté de 19,3 % à 28,8 % (+49,6 %). L'UE est ainsi devenue à la fois plus importatrice et plus exportatrice d'urée, mais la croissance des importations a nettement dépassé celle des exportations, creusant le déséquilibre structurel du marché.

2. Une reconfiguration géopolitique majeure des partenaires commerciaux

2.1 L'Égypte, premier fournisseur de l'UE, a multiplié ses importations par onze

La structure des partenaires d'importation a été profondément bouleversée sur la période. L'Égypte est passée d'un fournisseur secondaire (127 M EUR en 2015) au premier rang avec 1 331 M EUR en 2025, soit une multiplication par 10,4. En 2025, l'Égypte représente à elle seule environ 46 % de la valeur totale des importations d'urée de l'UE. La Russie conserve une position forte (de 332 M EUR à 696 M EUR, +109,7 %), tandis que l'Algérie progresse plus modérément (+68,0 %).

De nouveaux fournisseurs ont émergé : le Turkménistan (+427,2 %) et Oman (+292,8 %) se sont imposés comme des sources significatives d'approvisionnement.

2.2 L'effondrement des flux en provenance d'Ukraine et de Biélorussie

Les importations en provenance d'Ukraine se sont effondrées de 94,8 % (de 120 M EUR à 6 M EUR), et celles de Biélorussie de 92,5 % (de 100 M EUR à 7 M EUR). Ces deux évolutions s'expliquent par les tensions géopolitiques de la région : l'invasion de l'Ukraine par la Russie en février 2022 a gravement endommagé les capacités de production et d'exportation ukrainiennes, tandis que les sanctions de l'UE contre la Biélorussie ont pratiquement interrompu les flux commerciaux avec ce pays. La perte combinée de ces deux fournisseurs historiques, qui représentaient ensemble 220 M EUR en 2015, a été compensée par la montée en puissance de l'Égypte et d'autres fournisseurs du Moyen-Orient et d'Asie centrale.

2.3 L'émergence de nouveaux marchés de destination pour les exportations européennes

Côté exportations, l'UE a diversifié ses débouchés. L'Ukraine est devenue un marché majeur (+14 615 %, passant de 0,7 M EUR à 107 M EUR), tout comme le Brésil (+1 085 %, de 5 M EUR à 60 M EUR). Le Royaume-Uni reste le premier client de l'UE (de 111 M EUR à 190 M EUR, +72,2 %), suivi des États-Unis et du Canada. Au sein de l'UE, la Pologne a connu une croissance remarquable tant à l'importation (+433,8 %) qu'à l'exportation (+1 467,1 %), devenant l'un des pivots du marché européen de l'urée. La Roumanie (+1 062,7 %) et la Belgique (+595,6 %) figurent également parmi les États membres dont les importations ont le plus progressé.

3. Une volatilité des prix et des risques de concentration qui s'accentuent

3.1 Un pic de prix historique en 2022 suivi d'une normalisation partielle

Les données annuelles de prix pour la sous-catégorie 31021090 (urée à teneur en azote ≤ 45 %), disponible sur l'ensemble de la période, révèlent une stabilité relative entre 2015 et 2020, suivie d'une brutale envolée en 2021–2022 :

Le prix d'importation de cette catégorie a atteint 683 EUR/t en 2022, soit 2,4 fois le niveau de 2020. La hausse du prix du gaz naturel, conséquence directe de la crise russo-ukrainienne, en est le principal moteur, le gaz étant la principale matière énergétique utilisée dans la synthèse de l'urée. Si les prix ont reflué depuis, ils restent en 2025 à un niveau supérieur d'environ 48 % à celui d'avant-crise (421 EUR/t contre 284 EUR/t en 2020). L'indicateur dépendance nette aux importations a culminé à 51,9 % au cours de la période, illustrant l'ampleur de la vulnérabilité exposée par le choc de 2022.

3.2 Des chocs d'approvisionnement ciblant certains partenaires

L'analyse de volatilité par partenaire a permis de détecter plusieurs événements de choc significatifs :

Le choc sur les prix d'exportation vers le Brésil en 2022 (anomalie de 8,2, décalage de +218,5 %) et celui vers la Norvège (anomalie de 16,4, décalage de +153,2 %) témoignent de la propagation de la crise énergétique mondiale sur les marchés de l'urée. Le choc d'importation en provenance d'Ukraine dès 2021 (+90,6 %) anticipe la rupture d'approvisionnement qui se confirmera en 2022.

Par ailleurs, certains partenaires présentent une volatilité structurelle élevée sur l'ensemble de la période, mesurée par le coefficient de variation (CV) : Oman (CV = 1,28), l'Iran (CV = 1,45) et la Biélorussie (CV = 0,87) se distinguent par l'instabilité de leurs flux commerciaux avec l'UE. À l'opposé, le Royaume-Uni (CV = 0,39 à l'import, 0,17 à l'export) et la Suisse (CV = 0,15 à l'export) figurent parmi les partenaires les plus stables.

3.3 Une concentration accrue des importations qui fragilise l'approvisionnement

L'indice de concentration HHI des importations a progressé de 71,8 %, passant de 1 720 à 2 954. Ce niveau, supérieur à 2 500, indique un marché d'importation hautement concentré, avec une dépendance croissante vis-à-vis d'un nombre restreint de fournisseurs. La disparition de l'Ukraine et de la Biélorussie, combinée à la montée en puissance de l'Égypte, a renforcé cette concentration. Le risque de dépendance est d'autant plus préoccupant que les principaux fournisseurs de l'UE (Égypte, Algérie, Oman) sont situés dans des régions géopolitiquement sensibles.

À l'inverse, l'HHI des exportations a diminué de 20,2 % (de 1 714 à 1 368), indiquant une diversification des marchés de destination pour les exportateurs européens.

La spécialisation au sein de l'UE reste très inégale. En 2025, la Croatie (RSCA = 0,80, RCA = 8,89), la Lituanie (RSCA = 0,70, RCA = 5,76) et la Pologne (RSCA = 0,48, RCA = 2,84) présentent un avantage comparatif marqué à l'exportation d'urée, tandis que l'Autriche (RSCA = −0,99), l'Irlande (RSCA = −0,99) et le Danemark (RSCA = −0,95) en sont largement dépourvus.

Conclusion

Sur la période 2015–2025, le marché européen de l'urée a subi une transformation structurelle profonde. La dépendance de l'UE aux importations a plus que doublé, le taux de dépendance nette passant de 17,4 % à 46,4 %, tandis que la production communautaire reculait de 14,8 %. Ce mouvement s'est accompagné d'une reconfiguration géopolitique majeure : l'Égypte s'est imposée comme le fournisseur dominant (+943,9 %), tandis que l'Ukraine et la Biélorussie ont pratiquement disparu du paysage (−94,8 % et −92,5 % respectivement), en raison du conflit armé et des sanctions européennes. La crise énergétique de 2022 a provoqué un pic de prix historique (683 EUR/t pour la catégorie 31021090 à l'importation) et mis en évidence la fragilité d'un modèle productif européen fortement dépendant du gaz naturel. Enfin, l'augmentation de la concentration des importations (HHI en hausse de 71,8 %) constitue un risque significatif pour la sécurité d'approvisionnement de l'agriculture européenne en engrais azotés. Ces évolutions appellent une réflexion sur la résilience stratégique du secteur, entre relocalisation de la production, diversification des sources d'importation et développement de technologies alternatives de fertilisation.